В практике применяются факторинговые операции различных видов, в частности:
- Внутренние (если обе стороны по договору купли продажи, а также факторинговая фирма расположены в одной стране) или международные.
- Открытые (когда должник информируется об участии в сделке факторинговой комиссии) или закрытые (конфиденциальные). Уведомление должника происходит посредством записи на счет- фактуре, подтверждающей, что правопреемником по возникшему долгу выступает факторинговая компания, а, следовательно, платежи осуществляются в ее пользу. При конфиденциальном факторинге этого нет.
- С правом прогресса (требования к поставщику возместить уплаченную сумму) или без такого права. Здесь учитываются риски, которые возникают при отказе плательщика от выполнения своих обязательств (кредитные риски). При заключении факторингового соглашения с правом регресса поставщик несет часть кредитного риска по долговым требованиям, проданным фактор – фирме. Последняя имеет право воспользоваться возможностью регресса и при необходимости продать поставщику неоплаченное долговое требование в случае отказа клиента от платежа. Указанное условие фиксируется, когда поставщики уверенны, что у них не будет сомнительных долговых обязательств или они высоко оценивают кредитоспособность своих клиентов, располагая соответственной системой защиты от кредитных рисков, либо учитывая специфику своих клиентов. В такой ситуации поставщик на считает нужным оплачивать услуги по страхованию кредитных рисков. Тем не менее, гарантированные для поставщика денежные средства, могут быть обеспечены только в случае заключения соглашения без права регресса. Если долговое требование признается недействительным, фактор – фирма всегда имеет право регресса к поставщику.
- При условии кредитования поставщика в форме предварительной оплаты (до 80% переуступаемых им долговых требований), или оплаты требований к определенной дате. Достоинством предварительной оплаты является то, что она фиксируется в проценте от суммы долговых требований, следовательно, поставщик без проблем получает больше средств при увеличении объемов продаж. В случае отсутствия предварительной оплаты в размере переуступленных долговых требований (за минусом издержек) деньги перечисляются поставщику на определенную дату (или после определенного срока).
Но поставщик обязан выпускать товары (оказывать услуги) высокого качества, иметь потенциал для расширения производства увеличения прибыли. Однако временные нехватки денежных средств из-за низкого уровня прибыли, слишком больших товарных запасов, а также трудностей, возникающих в рамках производственного процесса, порой очень усложняют бизнес.
Заметим, что далеко не всякое предприятие, может воспользоваться услугами факторинговой компании.
Такое обслуживание не предоставляется предприятиям с большим числом дебиторов, задолженность каждого из которых выражается скромной суммой, а также предприятиям, занимающимся производством нестандартной или узкоспециализированной продукции; строительным и иным компаниям, работающим с субподрядчиками.Факторинг также не применяется по долговым обязательствам физических лиц, филиалов или отделений предприятий и организаций.
Такого рода ограничения имеют объективный характер, поскольку в подобных случаях факторинговой компании очень сложно оценить кредитный риск или не имеет смысла принимать на себя повышенный объем работ и дополнительный риск, связанный с переуступкой таких требований, оплата которых может быть не обеспечена в установленный срок из-за невыполнения поставщиком договорных обязательств.
С учетом запросов поставщика и факторинговой компании принимается немало внутренних факторинговых соглашений разных типов. Соглашение о полном обслуживании (открытый факторинг без права регресса) практикуется, как правило, при стабильных контактах между участниками. Подобное обслуживание призвано обеспечить полную защиту от возникновения сомнительных долгов и обеспечение установленного притока денежных средств; управление кредитом; учет продаж; кредитование в форме предварительной оплаты лил оплату суммы переуступленных требований (за вычетом издержек) к фиксированной дате.
Применительно к последнему срок оплаты иногда изменяется, но, как правило, факторские компании в рамках соглашений, не предусматривающих права регресса, дают гарантию оплаты по истечении установленного числа дней со дня покупки долгового требования, не связывая это с тем, оплатили ли клиенты свои долги или нет (если кредиты были согласованны). Такой срок именуется фиксированным сроком оплаты. Определяя его фактор, - компания анализирует финансовую отчетность потенциального поставщика и делает расчет среднего срока оплаты его счетов клиентами.
Как правило, полное обслуживание имеет место лишь тогда, когда поставщик переуступает фактору долги всех своих клиентов. Тогда исчезает возможность дискриминации, так или иначе поставщик переуступит лишь те долговые требования, которые сложно инкассировать или по которым кредитные риски минимальны. Подобная практика выгодна и поставщику, поскольку не будет необходимости вести двойной учет, а также управлять кредитом по каждому непереуступленному долговому требованию. Данная практика выгодна для обеих сторон, кроме случаев, когда поставщик реализует продукцию своим отделениям, дочерним предприятиям или филиалам, или если поставщик применительно к определенно компании выступает и продавцом, и покупателем.
Еще практикуется разновидность полного обслуживания, именуемая дробным факторингом, когда компания переуступает все свои долговые требования не отдельной, а сразу нескольким Факторинговым компаниям в целях уменьшения риска не лучшего выбора для партнерства факторинговой компании. Здесь учитывается также сравнительно узкая специализация отдельных факторинговых компаний на конкретных направлениях деятельности поставщика. Разделение имеет место иногда по географическим районам, бывает, что по группам товаров и т.д.
Соглашение о полном обслуживании может быть с правом регресса и без такого права. В первом случае фактор- компания не страхует кредитный риск, который несет поставщик. Компания может вернуть поставщику долговые требования на любую сумму, не оплаченные клиентами в рамках определенного срока (как правило, в течение 90 дней с установленной даты платежа). Данное соглашение реализуется по мере поступления платежей от клиентов. В этом случае поставщик не может иметь гарантированный приток денежных средств, что характерно для полного обслуживания без права регресса.
Когда поставщик не заинтересован в заключении открытого соглашения, но намерен получить весь набор услуг от факторинговой компании, иными словами хочет заключить закрытое (агентское) соглашение о полном обслуживании, фактор- компания может действовать через специальную сбытовую фирму, благодаря которой будет осуществляться размещений заказов и на имя которой будут выставляться счета. В этом случае можно избежать уведомления клиентов о переуступке прав. Фирма сохраняет право собственности на товары и счета- фактуры, осуществляет бухгалтерский учет и инкассирование долговых требований и обеспечивает защиту от кредитных рисков, как при полном обслуживании.
При данном раскладе содержится в тайне заключение факторингового соглашения, в этом случае существенно возрастают издержки факторинговой компании.
Новыми этапом развития факторингового соглашения о полном обслуживании является агентское соглашение, иначе именуемое как соглашение об оптовом (открытом) факторинге.
Когда фирма располагает полноценной системой учета и распоряжается самостоятельно кредитом, услуги факторинговой компании окажутся или ненужными или невыгодными. Однако фирме может понадобиться защита от кредитных рисков. В этом случае факторской компанией заключается агентское соглашение, по которому компания будет приобретать неоплаченные долговые требования, а поставщик будет действовать как агент по их инкассированию. На счете будет отражаться участие в сделках факторинговой компании. Однако вместо отметки о совершении платежа в пользу последней будет зафиксировано, что платеж следует осуществлять поставщику, но в пользу факторинговой компании. Достоинство такой практики – уменьшение затрат факторинговой компании по оценке кредитоспособности клиента и снижение оплаты, получаемой с поставщика.
Бывают случаи, когда поставщик нуждается лишь в кредитовании со стороны факторинговой компании. Тогда между ними заключается открытое или конфиденциальное соглашение об учете счетов – фактур. Подобное соглашение может быть опасным для факторинговой компании, которая будет предъявлять очень жесткие требования к поставщику.
Некоторые поставщики, добившиеся стабильного финансового положения, отходят от полного обслуживания, прибегая к учету счетов- фактур в факторинговой компании. Но бывает и иначе – переход от учета к полному обслуживанию, что имеет место, когда поставщики имеют осложнения в управлении кредитом и инкассировании своих счетов.
Поскольку проведение факторинговых операций в России пока остается уделом банков, занимающихся факторингом. Для проведения подобных операций в банках формируются отделы или группы факторинга, выступающие обособленными структурными подразделениями, поскольку располагают оборотными фондами, формированными из собственных средств банка (прибыль, фонды). Кроме того, используются и привлеченные факторингом денежные ресурсы. Когда у факторингового отдела появляется потребность в привлечении дополнительных источников для обеспечения выполнения обязательств, банк может предоставить ему краткосрочный кредит. Рыночные агенты также иногда предоставляют факторинговому отделу временно свободные средства на конкретный срок. Денежные возмещения за эту услугу определяется договором по соглашению сторон. Имеются и другие каналы привлечения ресурсов для факторингового подразделения, в частности, привлечения различных депозитов, выпуск и продажа облигаций с фиксированным годовым доходом. За счет полученной прибыли Факторинговый отдел (группа) банка формирует резервный фонд.
Все операции факторингового отдела учитываются на отдельном активно – пассивном счете. В аналитическом учете ведутся отдельные счета по поставщикам. Результаты деятельности факторингового отдела входят составной частью в общий баланс банка. В случае трудностей с выполнением принятых Факторинговым отделом обязательств ответственность за нее несет банк, при котором он организован.
В плане работы факторингового отдела обычно учитываются плановые размеры кредитов, условия предоставления и погашения кредитов, размер процентных ставок, отчислений в доходы банков и в бюджет, и другие условия кредитно- расчетных операций. Отдельно выделяется плановая потребность в кредите, при определении которой учитываются объемы платежей, которые намечает реализовать Факторинговый отдел в соответствии с заключенными договорами, финансовое состояние и платежеспособность плательщиков, объемы собственных и привлеченных средств отдела.
Штат факторингового отдела определяется Правлением банка на основе объема факторинговых операций и числа клиентов. В нем обычно предусматривается должности экспертов, занимающихся заключением факторинговых договоров и контролем их исполнения, экономистов, в обязанности которых входит оценка кредитоспособности поставщика и его контрагентов, бухгалтеров.
Поскольку для факторинга характерен большой риск, отдел идет на заключение договора, на обслуживание только после тщательно изучения финансового состояния потенциального клиента. Особое внимание уделяется таким вопросам, как уровень обеспеченности собственными оборотными средствами; имеется ли спрос на продукцию поставщика; каково ее качество; развивается ли у клиента производство и каковы его перспективы; сколь успешно действует на рынке управленческий персонал фирмы; хорошо ли поставлен учет и внутренний контроль; насколько платежеспособны потенциальные должники и другие.
В целях оценки кредитоспособности клиента факторинговый отдел изучает прошлую, текущую и планируемую деятельность поставщика посредством анализа бухгалтерских отчетов и балансов, финансовых показателей деятельности предприятия: величины прибыли, уровня рентабельности, объема и источников образования оборотных средств, соответствия потребности в собственных денежных средствах и их наличия, состояния и форм расчетов с поставщиками, покупателями, вышестоящей организацией, бюджетом, банками. Кредитоспособность не может быть стабильна без аккуратности в расчетах по ранее полученным кредитам, очень важна устойчивость финансового положения предприятия, способность при необходимости мобилизовать денежные средства.
Факторинговый отдел должен сотрудничать с банком, который призван предоставлять отделу всю необходимую информацию о финансово- хозяйственной деятельности и платежеспособности клиентов, а также оперативно сообщать отделу обо всех произошедших изменениях. За оказание подобных услуг факторинговый отдел в установленные сроки перечисляет банку плату за счет прибыли, полученной от реализации факторинговых операций. Аналогичные договора могут заключаться с аудиторской или посредническо - консультационной фирмой.
Поставщик обязан предоставлять факторинговому отделу информацию о платежных требованиях, включающую наименование и адрес каждого плательщика и условия торговли с ним;
- контрольную сумму всех переуступаемых долговых требований;
- сумму долга каждого плательщика, а также данные о проверке его счетов;
- условия платежа для каждого плательщика и прочую информацию, необходимую для работы с платежными требованиями.
Факторинговый отдел, кроме финансового положения плательщика, характера его хозяйственных связей и сложившейся практики взаимоотношений с поставщиками, конкурентоспособности поставляемой продукции, учитывает также сроки и объемы оплаченных счетов, наличие свободных собственных средств, а также предстоящие обязательства отдела, ведет картотеку невозмещенных платежей по каждому плательщику.
Факторинговый отдел банка обычно предоставляет своим клиентам разнообразные услуги:
- вкладные операции;
- услуги покупателям по погашению их задолженности поставщикам;
- услуги поставщикам по немедленной оплате отгруженной ими продукции;
- услуги поставщикам по устранению дебиторской задолженности покупателей;
- содействие предприятиям- клиентам факторинга в работе с банками, обслуживающими покупателей, а также различные консультационные услуги.
3. Организация учета операций факторинга
Для финансистов, бухгалтеров предприятий, организаций особое значение имеет правильное отражение в бухгалтерском, налоговом учете хозяйственных действий обусловленных использованием факторинга. Бухгалтерская служба предприятия обязана тщательно учитывать все суммы платежных требований, подлежащих оплате поставщику, и в расход списывать только суммы, оплаченные плательщиками. Обычно в аналитическом учете имеются лицевые счета на каждого плательщика, ведутся и картотеки расчетных документов. Важно систематически контролировать своевременное поступление средств по счетам, оплачиваемым в рамках факторинга. В этих целях, как правило, заводится картотека на каждого поставщика или плательщика, в которую по датам помещают последние экземпляры платежных требований, выставленных поставщикам на своих покупателей. При полной оплате платежное требование изымается из картотеки. При частичной – платежное требование остается в картотеке, но на нем делается соответствующая запись.
Как правило, еженедельно осуществляется сопоставление наличия платежных требований в картотеке и задолженности по лицевому счету каждого клиента. При задержке покупателем оплаты выставленных счетов, плательщику или банку плательщика направляется запрос о причинах просрочки оплаты счетов.
Для покрытия возможных убытков по факторинговым операциям факторинговые компании или соответствующие службы банков обязаны создавать страховой резерв, отражаемый в бухгалтерском учете на отдельном лицевом счете.
Учет привлеченных средств ведется по каждому кредитору. По остаткам на лицевых счетах каждому предприятию – вкладчику начисляются проценты за временно предоставленные факторинговой организации денежные средства.
Перечисление указанных процентов кредиторам обычно производится ежеквартально в сроки, установленные для выплаты процентов по ссудам.
Фактор – фирма посылает поставщику отчеты о состоянии его счетов. Периодичность их предоставления зависит от специфики бизнеса и потребностей поставщика. Регулярно должны предоставляться поставщику следующие материалы:
- сводный счет об операциях между поставщиком и фактор- фирмой, а также о суммах, удержанных в качестве платы за обслуживание;
- отчет о состоянии денежной наличности (об оплате долговых требований каждым клиентом) и динамики погашения долга;
- отчет об обороте по каждому клиенту (список клиентов, в отношении которых поставщик превысил или оказался близок к этому в рамках установленного кредитного лимита);
- список всех клиентов с зафиксированными для них кредитными лимитами;
- отчеты по валютам платежа с указанием эквивалента сумм в национальной валюте (если счета выставляются в нескольких валютах).
Поставщик также должен обеспечить все условия для ведения учета продаж, отвечая за своевременное и полное урегулирование со своими покупателями всех спорных вопросов; за своевременное предоставление факторинговой организации документации о поставке товаров лил предоставлении услуг, в том числе документов, свидетельствующих о том, что клиент получил товары, или принял услуги, что отгрузка произведена в соответствии с установленными условиями в части сроков поставки, количества и качества товаров; а также за предоставление фактору информации об изменениях, которые способны повлиять на кредитный риск и т.д.
В настоящее время в бухгалтерском учете факторинговые операции отражаются в частности в соответствии с временными указаниями о порядке проведения документальной проверки правильности исчисления и уплаты налога на добавленную стоимость. Факторинговые операции фиксируются бухгалтерской проводкой Дебет 90 (Кредит 46, 47, 48):
«При проверке важно установить, все ли поступившие по факторингу суммы за отгруженную и реализованную продукцию и услуги отражены в бухгалтерском учете по дебету счета 90 «Краткосрочные кредиты банков» и кредиту счета реализации». Вместе с тем, план счетов бухгалтерского учета финансово- хозяйственной деятельности предприятий, Инструкция по применению Плана счетов бухгалтерского учета финансово- хозяйственной деятельности предприятий, утвержденные Министерством финансов СССР от 1 ноября 1991 года № 56 (с учетом последующих изменений и дополнений), не предусматривают такую бухгалтерскую проводку, так как финансирование банком должно производиться не под реализацию (учитываемую по счету 46), а под денежное требование, которое отражается дебету счета 62.
Чтобы ответить на данный вопрос необходимо разобраться в различных понятиях «Факторинг» и «Цессия». Договор факторинга (финансирование под уступку денежного требования) и договор цессии (переход прав кредитора к другому лицу), отмечаются следующим. Гражданским кодексом РФ не зафиксировано применение к факторингу норм, определенных для цессии (и наоборот).
Кроме того, факторинг и цессия отличаются своими субъектами – финансовым агентом по договору факторинга служит только банк или кредитная организация.
Наконец, факторинг является более масштабной операцией, нежели цессия, так как включает в себя еще и кредитование.
Применение цессии и факторинга представляет различные хозяйственные операции. Здесь важно учесть разъяснения Министерства России о порядке отражения в бухгалтерском учете уступки прав (требований) применимые и к договорам факторинга. Так, в письме Минфина России от 14 ноября 1997 года № 04-07-09 разъясняется, что «согласно ст. 132 Гражданского кодекса РФ «права и требования» являются составной частью имущества предприятия. Соответственно уступка этого права служит для первоначального кредитора реализацией, а нового кредитора – приобретением имущества».
Затем в письме Министерства России от 17 сентября 1997 года № 04-07-07 зафиксировано, что «отражение в бухгалтерском учете сделок, связанных с выполнением договора по уступке права требования, осуществляется с использованием счета 48 «Реализация прочих активов».
Кроме того, в письме Минфина России от 21 июля 1997 года № 04-07-07 разъяснено, что «оборотом, облагаемым налогом на добавленную стоимость по действующей ставке, является объем права, передаваемого первоначальным кредитором (цедентом) другому лицу (цессионарию), без включения в него налога на добавленную стоимость, независимо от размера оплаты, полученной от цессионария».
Исходя из этого, правомерным можно полагать такой порядок отражения в бухгалтерском учете факторинговых операций.
Формирование дебиторской задолженности покупателя (заказчика) за реализованные товары (работы, услуги):
Д-т 62 «Расчеты с покупателями и заказчиками» - К-т 46 «Реализация продукции (работ, услуг)».
Получение от банка – финансирования под уступку имеющегося денежного требования к покупателю (заказчику):
Д-т 51 «Расчетный счет» - К-т 90 «Краткосрочные кредиты банков».
Фактическое оформление уступки денежного требования под полученную от банка сумму финансирования:
Д-т 48 «Реализация прочих активов» - К-т 62 «Расчеты с покупателями и заказчиками» - списание реализованной дебиторской задолженности.
Д-т 48 «Реализация прочих активов» - К-т 68 «Расчеты с бюджетом» / субсчет «Расчеты по НДС» - исчисление НДС с реализации.
Д-т 90 «Краткосрочные кредиты банков» - К-т 48 «Реализация прочих активов» - погашение обязательств перед банком.
Д-т 80 «Прибыль и убытки» - К-т 48 «Реализация прочих активов» - отражение результата от реализации дебиторской задолженности (убыток).
Уплата банку процентов за факторинговую операцию:
Д-т 20 «Основное производство», 43 «Коммерческие расходы», 44 «Издержки обращения» - К-т 51 «Расчетный счет».
Заметим, что подпунктом «у» п. 2 «Положения о составе затрат по производству и реализации продукции (работ, услуг), включаемых в себестоимость продукции (работ, услуг), и о порядке формирования финансовых результатов, учитываемых при налогообложении прибыли», утвержденного Правительством РФ от 5 августа 1992 года № 552 (с учетом последующих изменений и дополнений), зафиксировано, что в себестоимость продукции (работ, услуг) включаются «затраты, связанные со сбытом продукции», в том числе и «оплатой услуг банков по осуществлению в соответствии с заключенными договорами торгово-комиссионных (факторинговых) и других аналогичных операций».
Остановимся далее на учете в рамках операций факторинга налога на добавленную стоимость. Согласно письму Минфина России от 29 января 1997 года № 04-03-11 установлен порядок оформления счетов- фактур по НДС:
«Что касается документов, передаваемых кредитором, уступившим требование другому лицу, и удостоверяющих право требования, то с велением счетов- фактур сохранены ранее действовавшие формы расчетных и первичных документов, включая и счета- фактуры типовой формы № 868 и № 868а.
Кредитор, получивший право требования на сумму дохода указанным сделкам, составляет счет- фактуру по мере поступления денежных средств в общеустановленном порядке. Такие счета- фактуры составляются в одном экземпляре, являются основанием для начисления налога на добавленную стоимость и регистрации в книге продаж, но не подлежат предъявлению покупателям для регистрации в книге покупок в целях зачета (возмещения) налога».
Далее здесь разъясняется, что «при сделках цессии и факторинга ограничений прав покупателей на зачет (возмещение) уплаченного налога не происходит», а «порядок применения счетов- фактур не исключает возможности передачи права (требования) по сделке другому лицу, принадлежащего кредитору на основании обязательства (сделки цессии), а также факторинга (выполнения договора – финансирование под уступку денежного требования)».
Что касается учета при факторинговых операциях налога на прибыль, то в связи с тем, что при реализации имущества (в данном случае – дебиторской задолженности) формируется убыток:
Д-т 80 «Прибыли и убытки» - К-т 48 «Реализация прочих активов», то в соответствии с п. 2.4 Инструкции Госналогслужбы России от 10 августа 1995 года № 37 «О порядке исчисления уплаты в бюджет налога на прибыль предприятий и организаций» (с учетом последующих изменений и дополнений) данный отрицательный результат «в целях налогообложения на уменьшает налогооблагаемую прибыль».
4. Факторинг во внешнеэкономической сфере.
С развитием международных факторинговых операций стало ясно, что фактор - фирмы для более успешного развития данного бизнеса призваны объединиться в организационную структуру, чтобы различные препятствия устранялись быстрее.
Как правило, фирмы, заключающие сделку с новым зарубежным партнером, нуждаются в информации о нем, получаемой от специализированных организаций. Благодаря существованию обширной компьютерной информационной системы крупных банков, фактор – фирмы достаточно информированы о финансовом положении предприятий, в том числе и зарубежных. Все факторинговые фирмы в Европе являются членами FCI. В любой стране они могут принимать правовые санкции к покупателю при поддержке членов этой организации. Если в течение 90 дней, фактор – фирма оплачивает его своему клиенту полностью, а затем принимает все меры для получения средств от покупателя. Следовательно, экспортер имеет 100%-ную гарантию поступления всех платежей по своим счетам. Кстати, у клиента здесь нет необходимости добывать информацию о финансовом положении новых покупателей, поскольку этим занимается фактор – фирма.
В области внешней торговли факторинг представляет приобретение банком (фактор - фирмой) требований экспортера к импортеру и их инкассацию. В основном факторинг применяется при экспорте потребительских и серийных товаров с рассрочкой платежа на 90-120 дней. Предприятия экспортно-ориентированные при использовании факторинга приобретают возможность превратить поставки с рассрочкой платежа в операции с немедленной оплатой наличными.
В международной торговле обороты используются различные модели факторинга:
- двухфакторный;
- прямой импортный;
- прямой экспортный.
Применение двухфакторной модели открывает возможность разделить функции и риски между импорт – фактором, расположенном в стране импортера, и экспорт – фактором, находящимся в стране экспортера. Использование данной модели помогает обеспечить финансирование и сократить административные расходы. В рамках данной модели обеспечиваются запрос лимита / обеспечение рисков; поставка / рассылка фактуры; финансирование; оплата.
