РефератБар.ру: | Главная | Карта сайта | Справка
Полный анализ финансовой деятельности ООО ТГ Импульс. Реферат.

Разделы: Анализ и диагностика финансово-хозяйственной деятельности предприятия | Заказать реферат, диплом

Полнотекстовый поиск:




     Страница: 2 из 4
     <-- предыдущая следующая -->

Перейти на страницу:
скачать реферат | 1 2 3 4 









2.3 Анализ состава и структуры пассива баланса

Для общей оценки имущественного потенциала предприятия проводится анализ динамики состава и структуры обязательств (пассива) баланса. Эти позиции рассматриваются на примере данных бухгалтерской отчетности.
Пассив бухгалтерского баланса отражает источники финансирования средств предприятия, сгруппированных на определенную дату по их принадлежности и назначению. Иными словами, пассив показывает:
- величину средств (капитала, вложенных в хозяйственную деятельность предприятия;
- степень участия в создании имущества организации.
В зарубежной практике существует несколько иное толкование сущности пассива баланса – это обязательства за полученные ценности или требования на полученные предприятием ресурсы (активы).
Данные определения не противоречат друг другу, но в современной концепции бухгалтерского учета последнее более предпочтительно.
Для аналитических исследований и оценки структуры пассива все обязательства группируются по следующим признакам:
1. Юридической принадлежности:
·обязательства перед собственниками предприятия (собственный капитал);
·обязательства перед третьими лицами- кредиторами, банками и т.п. (заемный капитал);
2. Срочности возврата обязательств:
средства длительного пользования;
средства краткосрочного пользования.
Следует отметить, что обязательства перед собственниками составляют практически постоянную часть пассива баланса, не подлежащую погашению во время деятельности организации. Обязательства перед третьими лицами имеют разные сроки возврата: менее одного года — краткосрочные, более одного года — долгосрочные.
При проведении анализа баланса необходимо учитывать следующее:
·финансовая информация, заложенная в бухгалтерский баланс, носит исторический характер, т.е. показывает положение предприятия на момент составления отчетности;
·в условиях инфляции происходит необъективное отражение во временном интервале результатов хозяйственной деятельности;
·финансовая отчетность несет информацию лишь на начало и конец отчетного периода, и поэтому невозможно достоверно оценить изменения, происходящие в течение этого периода.
Для аналитических исследований и качественной оценки динамики финансово-экономического состояния предприятия рекомендуется объединить статьи баланса в отдельные специфические группы.
Цель-создание агрегированного баланса, который используется для определения важных характеристик финансового состояния предприятия и расчета ряда основных коэффициентов.
Бухгалтерская отчетность позволяет рассмотреть эти группы:
- основных средств и внеоборотных активов
- запасов и затрат
- дебиторской задолженности
- денежных средств
Более подробно, и далее некоторые из них будут проанализированы с таких позиций, как, например, влияние движения денежных средств на платежеспособность и ликвидность предприятия и т.п.

Таблица 3.

Анализ состава и структуры пассива баланса



Пассив баланса

На начало периода
На конец периода
Абсолютное отклонение, тыс. руб.
Темп роста, %





тыс. руб.

% к итогу
тыс. руб.
% к итогу





Капитал и резервы (собственный капитал)




Уставный капитал
8,4
0,77%
8,4
0,41%
0
100,00%

Добавочный капитал
0,41
0,04%
8,55
0,42%
8,14
2085,37%

Резервный капитал
0
0,00%
0
0,00%
0
-

Фонды социальной сферы
0
0,00%
0
0,00%
0
-

Нераспределенная прибыль
404,85
36,92%
1339,86
65,68%
935,01
330,95%

Целевое финансирование, фонды и резервы
0
0,00%
0
0,00%
0
-

Непокрытые убытки
0
0,00%
-312,69
-15,33%
-312,69
-

Итого
413,66
37,72%
1044,12
51,18%
630,46
252,41%



Заемные средства




Долгосрочные кредиты и займы
0
0,00%
0
0,00%
0
-

Краткосрочные кредиты и займы












а) кредиты банков
0
0,00%
0
0,00%
0
-

б) кредиторская задолженность
683,02
62,28%
995,78
48,82%
312,76
145,79%

Прочие оборотные пассивы
0
0,00%
0
0,00%
0
-

Итого
683,02
62,28%
995,78
48,82%
312,76
145,79%

Всего активов
1096,68
100,00%
2039,9
100,00%
943,22
186,01%

Данные аналитической таблицы 3 свидетельствуют о том, что, предприятие понесло значительные убытки, в то же время произошло значительное уменьшение нераспределенной прибыли и, в общем, увеличение собственного капитала на 935,01 тысяч рублей. Параллельно с этим произошло увеличение краткосрочных обязательств: происходит их общее увеличение на 312,76 тысячи рублей, хотя это не дает положительной динамики в пассиве баланса. Следует отметить, что предприятие не привлекает долгосрочные заемные средства, что свидетельствует об отсутствии инвестиций в производстве. Обращает на себя внимание тот факт, что в составе краткосрочных пассивов значительный объем занимает кредиторская задолженность при отсутствии краткосрочных кредитов банков, т.е. финансирование оборотных средств идет в основном за счет кредиторской задолженности. Ее удельный вес в структуре источников средств возрос до 48,82%.


2.4 Анализ финансовой устойчивости предприятия

Одной из основных задач анализа финансово-экономического состояния является исследование показателей, характеризующих финансовую устойчивость предприятия. Финансовая устойчивость предприятия определяется степенью обеспечения запасов и затрат собственными и заемными источниками их формирования, соотношением объемов собственных и заемных средств и характеризуется системой абсолютных и относительных показателей.
Одной из основных задач анализа финансово-экономического состояния является исследование показателей, характеризующих финансовую устойчивость предприятия. Финансовая устойчивость предприятия определяется степенью обеспечения запасов и затрат собственными и заемными источниками их формирования, соотношением объемов собственных и заемных средств и характеризуется системой абсолютных и относительных показателей.
Практическая работа проводится на основании данных финансовой отчетности. Необходимой информационной базой является бухгалтерский баланс.


2.4.1 Абсолютные показатели финансовой устойчивости.

В ходе производственной деятельности на предприятии идет постоянное формирование (пополнение) запасов товарно-материальных ценностей. Для этого используются как собственные оборотные средства, так и заемные (долгосрочные и краткосрочные кредиты и займы). Анализируя соответствие или несоответствие (излишек или недостаток) средств для формирования запасов и затрат, определяют абсолютные показатели финансовой устойчивости.
Для полного отражения разных видов источников (собственных средств, долгосрочных и краткосрочных кредитов и займов) в формировании запасов и затрат используются следующие показатели:
1.Наличие собственных оборотных средств:

Е с =И с -F ,

где Ес — наличие собственных оборотных средств;
Ис — источники собственных средств;
F — основные средства и вложения.
1. Излишек (+) или недостаток(-) собственных оборотных средств
±Ес=Ес- Z ,
Где Z - запасы и затраты
2. Излишек (+) или недостаток(-) собственных оборотных и долгосрочных заемных источников формирования запасов и затрат:

±Ет = Ет-Z= (Ec+K T ) -Z,

3. Излишек (+) или недостаток(-) общей величины основных источников для формирования запасов и затрат: ±Е  = Е  -Z= (Ec+K T + К t ) –Z
Показатели обеспеченности запасов и затрат источниками их формирования ( ±Ес, ±Ет, ±Е  ) являются базой для классификации финансового положения предприятия по степени устойчивости.


Таблица 4

Абсолютные показатели финансовой устойчивости




На начало периода

На конец периода

Ес=Ис-F

396,38
692,72

±Е=Ес-Z

245,59
343,68

Eт=Ес+Кт

396,38
692,72

±Ет=Ет-Z

245,59
343,68

Е=Ет+Кt

1079,4
1688,5

±Е= Е-Z

928,61
1339,46



На основе этих трех показателей, характеризующих наличие источников, которые формируют запасы и затраты для производственной деятельности, рассчитываются величины, дающие оценку размера (достаточности) источников для покрытия запасов и затрат: При определении типа финансовой устойчивости следует использовать трехмерный показатель:
S={S1(x 1 );S 2 (x 2 );S 3 (x 3 )} , где x 1 =Ес;
x 2 = Ет;
x 3 = Е  .

Таблица 5
Типы финансовой устойчивости предприятия



Тип финансовой устойчивости

Трехмерный показатель
Используемый источник покрытия затрат
Краткие характеристики

1. Абсолютная финансовая устойчивость

S=(1,1,1)

Собственные оборотные средства
Высокая платежеспособность; предприятие не зависит от кредиторов

2. Нормальная финансовая устойчивость

S=(0,1,1)

Собственные оборотные средства плюс долгосрочные кредиты
Нормальная платежеспособность; эффективное использование заемных средств; высокая доходность производственной деятельности

3. Неустойчивое финансовое состояние

S=(0,0,1)

Собственные оборотные средства плюс долгосрочные и краткосрочные кредиты
Нарушение платежеспособности; необходимость привлечения дополнительных источников; возможность улучшения ситуации

4. Кризисное финансовое состояние

S=(0,0,0)

—
Неплатежеспособность предприятия; грань банкротства




Анализируя и оценивая финансовую устойчивость предприятия (табл.5), можно сказать, что оно находится в кризисном финансовом состоянии. Такое заключение можно сделать на основании данных табл.6.

Анализ финансовой устойчивости предприятия Таблица 6



Показатель

На начало периода, т.р.
На конец периода, т.р.
Абсолютное отклонение
Темп роста %

1. Источники собственных средств (Ис)

413,66
1044,12
630,46
252,41%

2.Внеоборотные активы (F)

17,28
351,4
334,12
2033,56%

3. Собственные оборотные средства (Ес) [1-2]

396,38
692,72
296,34
174,76%

4. Долгосрочные кредиты и заемные средства (Кт)

0
0
0
#ДЕЛ/0!

5. Наличие собственных заемных средств и долгосрочных заемных источников для формирования запасов и затрат (Ет) (3+4)

396,38
692,72
296,34
174,76%

6. Краткосрочные кредиты и займы (Кt)

683,02
995,78
312,76
145,79%

7.Общая величина основных источников формирования запасов и затрат (Е) (5+6)

1079,4
1688,5
609,1
156,43%

8. Величина запасов и затрат (Z)

150,79
349,04
198,25
231,47%

9. Излишек (недостаток) собственных оборотных средств для формирования запасов и затрат (±Ес) (3-8)

245,59
343,68
98,09
139,94%

10. Излишек (недостаток) собственных оборотных средств и долгосрочных заемных средств для формирования запасов и затрат (±Еr) (5-8)

245,59
343,68
98,09
139,94%

11. Излишек (недостаток) общей величины основных источников формирования запасов и затрат (±Е) (7-8)

928,61
1339,46
410,85
144,24%

12.Трехмерный показатель финансовой устойчивости (9;10;11)

(1,1,1)
(1,1,1)
-
-




     Страница: 2 из 4
     <-- предыдущая следующая -->

Перейти на страницу:
скачать реферат | 1 2 3 4 

© 2007 ReferatBar.RU - Главная | Карта сайта | Справка