В основу банковского управления рисками должны быть положены следующие принципы:
прогнозирование возможных источников убытков или ситуаций, способных принести убытки, их количественное измерение;
финансирование рисков, экономическое стимулирование их уменьшения;
ответственность и обязанность руководителей и сотрудников, четкость политики и механизмов управления рисками;
координационный контроль рисков по всем подразделениям и службам банка, наблюдение за эффективностью процедур управления рисками.
Завершающий, важнейший этап процесса управления рисками - предотвращение возникновения рисков и их минимизация. Соответствующие способы вместе со способами возмещения рисков составляют содержание так называемого регулирования рисков.
К способам предупреждения и минимизации рисков относят:
гарантии и поручительства;
залог;
страхование кредитов и депозитов;
выяснение кредитоспособности и платежеспособности заемщика;
дисконтирование ссуд;
кредитование на консорциальной основе;
уменьшение размеров выдаваемых кредитов одному заемщику;
прочие.
Во всех этих случаях особое значение имеет юридически верное и точное оформление соответствующих документов.
Но если предотвратить риски не удалось полностью, то вступает в силу последний способ их регулирования - возмещение, что включает в себя:
создание банками общих и специальных резервных фондов;
списание соответствующих сумм на убытки;
прекращение начисления процентов по ссуде и др.
Можно выделить наиболее типичные ошибки банков, ведущие к потерям на завершающем этапе управления рисками.
К ним относятся:
чрезмерная агрессивность кредитной политики (отношение кредитов к активам банка составляет более 65%);
ухудшение показателей ликвидности в результате манипулирования с расчетами и нормативами;
отсутствие диверсификации рисков (по отраслям, видам операций);
плохой портфель клиентов;
наличие скрытой просроченной задолженности;
факты неправомерной пролонгации ссуд;
большой процент бланковых кредитов;
применение неэффективных методов обеспечения возвратности ссуд;
неразработанность критериев классификации ссуд;
отсутствие источников для списания убытков по ссудам;
большой объем сделок с инсайдерами (учредителями, работбольшой объем сделок с инсайдерами (учредителями, работниками банка и т.д.).
Рассмотрим, например, управление процентным риском (риском, связанным с колебаниями процентных ставок). Уровень данного риска зависит от:
динамики процентной ставки;
изменений структуры активов (включая соотношение величин кредитов и инвестиций, активов с фиксированной и плавающей ставкой), динамики их цены на рынке;
изменений структуры пассивов (соотношений собственных и заемных средств, срочных и сберегательных депозитов, депозитов до востребования).
Соответственно управление процентным риском состоит из управления активами и пассивами. Управление активами зависит от уровня ликвидности самого банка и портфеля ценных бумаг его клиентов, а также от степени существующей конкуренции, а управление пассивами - от доступности средств для выдачи ссуд.
Чтобы контролировать и управлять уровнем процентного риска, разрабатывается стратегия деятельности банка в зависимости от конкретных ситуаций.
9. Кредитоспособность заемщика.
14. Кредитоспособность заемщика и способы ее оценки.
Проблема оценки кредитоспособности заемщика банка не относится к числу достаточно разработанных. Прежде всего в уточнении нуждается сам термин «кредитоспособность». Распространенным является такое его определение (способность лица полностью и в срок рассчитаться по своим долговым обязательствам), которое делает его неотличимым от другого термина - «платежеспособность».
Вопросы кредитоспособности были достаточно актуальными и широко освещались еще в экономической литературе дореволюционного периода, а также в трудах экономистов 20-х годов. Последние в целом под кредитоспособностью понимали:
с точки зрения заемщика - способность к совершению кредитной сделки, возможность своевременного возврата ссуды;
с точки зрения бака - правильное определение допустимого размера кредита.
При определении кредитоспособности заемщика, как правило, принимали во внимание такие факторы:
дееспособность и правоспособность заемщика для совершения кредитной сделки;
его моральный облик, репутация;
наличие обеспечительного материала ссуды;
способность заемщика получать доход.
То есть платежеспособность - это способность лица своевременно погасить все виды задолженности. А кредитоспособность - это способность лица своевременно погасить ссудную задолженность. Следовательно, банку достаточно убедиться в кредитоспособности потенциального клиента, не обязательно рассматривая вопрос в более широком аспекте.
Между этими двумя понятиями имеется еще одно различие. ОбычМежду этими двумя понятиями имеется еще одно различие. Обычную задолженность предприятие должно погашать за счет выручки от реализации своей продукции. что же касается ссудной задолженности, то она, помимо названного имеет еще три источника погашения (правда не всегда надежных):
выручка от реализации имущества, принятого банком в залог по ссуде;
гарантии другого банка или другого предприятия;
страховые возмещения.
Следовательно, банк, грамотно дающий ссуды, может рассчитывать на полное или хотя бы частичное их возмещение даже в том случае, когда заемщик оказывается неплатежеспособным в обычном смысле этого слова.
Строго говоря, для банка имеет значение способность заемщика погасить ссудную задолженность в будущем. Отсюда исходит ограниченность всех применяемых показателей кредитоспособности, поскольку все они обращены в прошлое, так как рассчитываются по данным за истекший период. К тому же это обычно данные об остатках на отчетную дату, а не более точные данные об оборотах за период.
Дополнительные сложности в определении кредитоспособности возникают в связи с существованием таких ее факторов, измерить и оценить значение которых в цифрах невозможно. Это в первую очередь касается морального облика, репутации заемщика, хотя не только их.
Поэтому для обоснованной оценки кредитоспособности помимо информации в цифровых величинах нужна экспертная оценка квалифицированных аналитиков.
В то же время сложность оценки кредитоспособности обуславливает применение разнообразных подходов к такой задаче - в зависимости как от особенностей заемщиков, так и от намерений конкретного банка-кредитора. При этом важно подчеркнуть: различные способы оценки кредитоспособности не исключают, а дополняют друг друга. Это значит, что применять их следует в комплексе.
Существуют следующие способы оценки кредитоспособности:
на основе системы финансовых коэффициентов;
на основе анализа денежных потоков;
на основе анализа делового риска.
Каждый из них взаимно дополняет друг друга. Если анализ делового риска позволяет оценить кредитоспособность клиента в момент совершения сделки только на базе одной ссудной операции и связанного с ней денежного потока, то система финансовых коэффициентов прогнозирует риск с учетом его совокупного долга, сложившихся средних стандартов и тенденций. Анализ денежного потока клиента не только оценивает в целом кредитоспособность клиента, но и показывает на этой основе предельные размеры новых ссуд, а также слабые места управления предприятием, из которых могут вытекать условия кредитования.
15. Методы получения информации о заемщике.
Вопрос внесенный в заголовок, относится в условиях современной России к числу сложнейших. Узнать, где, у кого и как возможно найти, а главное, как получить добротную информацию, которая позволяла бы работникам банков принимать квалифицированные решения в ходе кредитного процесса, очень и очень трудно.
источником информации для анализа кредитоспособности предприятий являются баланс и форма № 2 «Отчет о финансовых результатах и их использование».
При рассмотрении отчетности заемщика кредитору необходимо установить: платежеспособен ли он, ликвиден ли его баланс, есть ли (и в каком размере) чистый оборотный капитал, насколько маневренно используются средства, в какой степени он зависит от используемых источников средств, устойчив ли в финансовом отношении, какова перспектива улучшения его финансово-хозяйственной деятельности, доходна ли та область деятельности, которой он занимается. чтобы ответить на этот вопрос, лучше или хуже работало предприятие в отчетный период, необходима динамика соответствующих показателей.
Для ответа на поставленные вопросы указанных двух документов недостаточно. Кроме того, нередко вызывает сомнения достоверность данных, присутствующих в названных отчетных документах предприятий. Именно эти обстоятельства обеспечивают все более широкое поле деятельности, например, для частных информационных агентств и служб ( включая иностранные ), которые предлагают банкам свои соответствующие услуги.
Однако неверно было бы делать основную ставку на указанного рода информационные агентства (о причине см. ниже). Равным образом не решат всех проблем и научно-исследовательские институты. Главная практическая работа по поиску, получению и оценки информации о потенциальных заемщиках лежит и будет лежать на самих банках. И, кстати, многие российские банки уже успели выработать свои подходы к данному виду работы. Тем не менее ситуация в целом остается напряженной.
В настоящее время ни в одной из государственных информационных систем Российской Федерации невозможно найти достоверных и всеобъемлющих баз данных, пригодных для использования в банковской сфере. Структуры государственной статистики потеряли сою организационную целостность, особенно на районном уровне, отчетность перед ними предприятий государственного и негосударственного секторов перестала иметь обязательный характер.
Что касается налоговых инспекций, то у них не хватает квалифицированных специалистов, современной вычислительной техники. Несмотря на то, что налоговые службы располагают наиболее достоверной финансовой информацией, они перегружены текущей контрольно-учетной работой с громадным количеством предприятий частного сектора, и у них не остается времени для создания агрегированных баз данных.
Таким образом, полагаться на государственные структуры при поиске информации о заемщиках невозможно, поскольку госстатистика не располагает достоверными сведениями, а налоговая служба - возможностями, которые позволили бы ей вести поисково-информационную работу одновременно с контрольно-налоговой. Кроме того, действующие в настоящее время инструкции запрещают налоговой инспекции предоставлять какую -либо финансовую информацию по обслуживаемым предприятиям и организациям.
Сейчас активно развиваются частные агентства и службы. Только в Московском регионе насчитывается более 200 организаций подобного профиля. Однако базы данных, которыми они располагают, носят отрывочный характер, не согласуются друг с другом и с государственными системами. Частные службы не располагают и практическим опытом по Сейчас активно развиваются частные агентства и службы. Только в Московском регионе насчитывается более 200 организаций подобного профиля. Однако базы данных, которыми они располагают, носят отрывочный характер, не согласуются друг с другом и с государственными системами. Частные службы не располагают и практическим опытом по решению информационно-поисковых задач.
В целом схема сбора и анализа информации о потенциальном клиенте, по которой работает кредитный отдел банка, а в некоторых случаях и служба безопасности банка, состоит из двух основных блоков: это получение от клиента определенных документов, справок, отчетов, заявлений и последующая официальная и неофициальная проверка содержащихся в них фактических сведений.
Сейчас банки требуют от потенциальных клиентов от 9 до 24 различных документов, которые являются официальным основанием для получения кредита. Несмотря на то что не существует официальной процедуры работы с ними и по существу каждый банк по своей собственной схеме собирает эти документы, в целом они должны содержать все необходимые сведения о заемщике: его юридический статус, адреса, банковские реквизиты, отражать текущее и прошлое финансовое состояние, содержать сведения о сделке или проекте, которые планируется кредитовать, намечать пути погашения кредита.
Чтобы не запутаться в этом огромном объеме разнообразной финансовой и экономической информации, рассмотрим основные виды документации, испрашиваемой и проверяемой службами банка.
Официальный запрос заемщика, который должен содержать цель кредита, его сумму, предполагаемые сроки использования и погашения кредита, наименование товара , который планируется закупить, сведения о фирме-продавце.
С целью проверки этой информации кредитный отдел банка запрашивает у заемщика проект контракта и обычно связывается по телефону с фирмой-продавцом. Такой путь подходит, когда в качестве продавца выступает крупная фирма. что же касается мелких торговых фирм, то в таких случаях лучше заказывать специальное расследование консультационной или аудиторской фирме. И уже первые данные, полученные в ходе расследования, о том, например что такой торговой фирмы не существует, она имеет другую специализацию или пользуется дурной славой, служат достаточным основанием для прекращения дальнейших переговоров с заемщиком. Копии уставных и учредительных документов заемщика, фамилии должностных лиц, уполномоченных наведение переговоров с банком.
Кредитный отдел банка, как правило, проверяет достоверность учредительных документов, используя личные связи и контакты в Регистрационной палате. Служба безопасности банка выезжает на место, чтобы убедиться в достоверности указанных в документах адресов заемщика, телефонов, поговорить с сотрудниками компании. Служба безопасности может проводить такие операции как официально, так и неофициально, используя вымышленные предлоги или документы. Оригиналы официальных отчетных форм : баланс предприятия, отчет о финансовых результатах и их использовании, приложение к балансу предприятия. Как правило, отчетные формы запрашиваются за последние 2-3 года.
Затем, используя личные связи и контакты в налоговой инспекции, к которой прикреплен заемщик, служба безопасности банка пытается установить достоверность предложенной отчетности(при этом не следует забывать, что такая «контрольная» работа приходит в противоречие с действующими инструкциями налоговой службы). ЕсЗатем, используя личные связи и контакты в налоговой инспекции, к которой прикреплен заемщик, служба безопасности банка пытается установить достоверность предложенной отчетности(при этом не следует забывать, что такая «контрольная» работа приходит в противоречие с действующими инструкциями налоговой службы). Если проверка заканчивается успешно, то кредитный отдел начинает анализировать документы уже на предмет содержащейся в них финансовой информации. Проблема в том, что, по самой осторожной оценке, официальная бухгалтерская отчетность может искажать величину реальных финансовых ресурсов предприятия, а также величину вложения этих ресурсов (в сторону завышения) на 40-50%. Поэтому следует использовать специальные методики проверки и оценки финансового положения заемщика. К основным принципам таких оценок относятся:
50. Принцип единства оценки: оценивается не сумма стоимостей, а результат взаимодействия различных сторон и составляющих предприятия.
51. Оценка должна основываться на анализе прошлого (3-5 лет) и настоящего.
52. Принцип ориентации на будущее: оценка проводиться на определенную дату, но выявляются изменения, которые могут произойти в будущем.
53. При оценке следует руководствоваться принципом «средних ожиданий», исходить не из максимальных значений и не из минимальных. Это значит, что определяются те и другие, но лишь для того, чтобы определить верхнюю и нижнюю границы риска и средние значения.
54. Принцип достоверного и реального отражения имущества предприятия, который включает в себя следующее:
отражение основных средств по оценке потребителя за вычетом амортизационных отчислений;
отражение при оценке активов рыночного курса валюты и изменения цен;
отражение стоимости ценных бумаг по биржевому курсу;
применение наименьшей оценки при изменении рыночного курса;
отражение затрат на приобретение товара без добавленной стоимости.
55. Принцип наилучшего использования имущества предприятия.
56. Принцип четкого ограничения оцениваемого объекта.
57. Учет возможных изменений в налогообложении.
58. Концентрация на самых существенных деталях.
59. Оценка должна базироваться на анализе прогнозов и ситуаций и оценке будущей выгоды.
60. Принцип оценки по использованию аналогичных ситуаций.
Возможно использование рейтингового анализа финансового состояния заемщика, основы которого разработаны в Финансовой академии при Правительстве РФ.
По итогам рейтинга в зависимости от количества набранных балов предприятие может быть отнесено к одному из классов:
Высший класс - абсолютно устойчивое финансовое состояние.
Первый класс - устойчивое финансовое состояние, небольшие отклонения от нормы.
Второй класс - имеются признаки финансовой напряженности, которые могут быть устранены. Кредитование возможно под повышенный процент.
Третий класс - предприятия повышенного риска.
Кроме рейтингового анализа возможно применение метода аудиторской проверки. Кредитный отдел может потребовать от заемщика предоставить официальное аудиторское заключение. Подтверждение заемщиком номеров своих рублевых и валютных счетов с наименованием банковского учреждения, где они ведутся.
Как правило кредитный отдел направляет официальный запрос в банк заемщика с просьбой официально подтвердить инКак правило кредитный отдел направляет официальный запрос в банк заемщика с просьбой официально подтвердить информацию о наличии счетов заемщика. Однако проверка данной информации может также включать в себя посещение банка заемщика сотрудниками службы безопасности банка, проверку места его расположения, регистрационных документов, адресов и телефонов.
Сотрудники кредитного отдела. Используя личные связи и контакты, одновременно с проверкой банка службой безопасности пытаются получить конфиденциальную информацию о финансовом состоянии заемщика. В настоящее время в банковских кругах Москвы циркулирует «черный список» фирм и организаций, которые считаются неблагонадежными с точки зрения возврата выданных им кредитных средств.
Наиболее трудная задача для банка - получение, проверка и оценка информации о сделке или проекте , который предполагается кредитовать.
В научной литературе. В кругу российских банкиров -практиков идет дискуссия о том, какие данные должны предоставляться заемщиком. За рубежом банк и гроша не даст бизнесмену, который не умеет обосновать заявки, доказать, что эффективно будет использовать кредит, сможет вернуть его в срок с процентами. До сих пор, к сожалению, наиболее распространенный ответ российских бизнесменов на просьбу оценить предполагаемый рынок сбыта это невразумительное «Рынок сбыта неограничен».
Признаком изменения ситуации в лучшую сторону является то, что кредитные отделы банков стали все чаще и более настойчиво требовать от заемщиков маркетинговые исследования, включающие не только информацию о том, кто, почему, сколько, когда, почем и где будет готов купить данное изделие, но и сведения о возможных конкурентах, их продукции и ее качестве, примерных ценах и условиях продажи.
Детальное изучение представленного потенциальным заемщиком бизнес - плана, проекта или маркетингового исследования возможностей сбыта товара - не единственный метод контроля со стороны кредитного отдела банка. Сотрудники кредитных отделов начинают принимать непосредственное участие в переговорах при заключении кредитуемых банком сделок, а также использовать более прогрессивные методы контроля в виде совместной с заемщиком деятельности или даже долевого участия в акционерном обществе, создаваемом для реализации проекта.
Разумеется, более всего банк волнует проблема гарантий возврата кредита. Для ее решения банк нуждается в информации об источниках погашения кредита и платежных гарантиях в форме, приемлемой для банка (гарантии других банков, страховые полисы, залог).
10. Пути обеспечения возвратности ссуд.
16. Источники погашения ссуд.
Возврат банковских ссуд означает своевременное и полное погашение заемщиками выданных им ссуд и соответствующих сумм процентов за пользование заемными средствами. Обеспечение возврата кредита - сложная целенаправленная деятельность банка, включающая систему организационных, экономических и правовых мер, составляющих особый механизм, определяющий способы выдачи ссуд, источники, сроки и способы их погашения, документацию, обеспечивающую возврат ссуд.
Источники возврата ссуд подразделяются на первичные и вторичные (дополнительные). Первичным источником является доход заемщика, вторичными (дополнительнИсточники возврата ссуд подразделяются на первичные и вторичные (дополнительные). Первичным источником является доход заемщика, вторичными (дополнительными) считаются выручка от реализации заложенного имущества, перечисление средств гарантом или страховой организацией.
Порядок использования банком первичных и вторичных источников погашения ссуд различен. Погашение ссуд за счет дохода заемщика регулируется кредитным договором, срочным обязательством или поручением на перечисление соответствующих средств. Погашение осуществляется в день наступления срока платежа или в другой определенный период при наличии средств на расчетном счете клиента. При погашении ссуд наличными клиент в соответствующие сроки вносит деньги в кассу банка. Возможно продление срока погашения ссуды, если клиент ожидает поступлений. Таким образом, механизм погашения ссуды в данном случае представляет собой добровольное выполнение клиентом своих платежных обязательств перед банком, зафиксированных в кредитном договоре.
Погашение ссуды за счет вторичных источников означает включение банком в действие механизма принудительного взыскания причитающегося ему долга. Данный механизм также имеет правовое обеспечение (помимо кредитного договора) в виде договора о залоге, гарантийного письма, договора поручительства, страхового полиса.
Использование дополнительных источников даже при наличии указанных юридических документов требует от банка особых условий и немалого времени. Так, реализация прав по возврату кредита при использовании залога имущества заемщика предполагает обращение в суд или арбитраж, а также требует соблюдения определенных условий по существу залогового права с сторонами как банка, так и заемщика. В результате возникает длительная процедура рассмотрения и удовлетворения иска банка. Использование гарантийных обязательств поручителя для погашения ссуды также требует времени даже при его готовности выполнить это обязательства. Страховая организация возместит ущерб банку от невозврата кредита только после тщательного изучения факторов возникновения кредитного риска и при условии соблюдения условий страхового соглашения.
Учитывая трудоемкость работы с вторичными источниками и длительность процедур включения их в реальный механизм погашения банковской ссуды, основной акцент при решении вопроса о возможности выдачи ссуды следует отводить первичному источнику - доходу. Если возникает серьезное сомнение в реальности использования дохода в качестве основного источника погашения ссуд, в выдаче ссуды лучше отказать. Вторичные источники лишь подкрепляют первичный, но не заменяют его.
В то же время финансово устойчивые предприятия, являющиеся постоянными клиентами банка, могут кредитоваться на доверии.
17. Инструменты обеспечения возвратности ссуд.
Как правило, каждый банк использует свои инструменты воздействия на должников, причем рассматривает их в качестве коммерческой тайны. Тем не менее в их действиях обнаруживаются, конечно, и общие закономерности, или правила. Ниже будут показаны основные из таких правил.
1. 1. Банк старается иметь дело с теми, кого он давно знает. Этот и следующие несколько пунктов однозначно свидетельствуют: систему обеспечения возвратности ссуд следует формировать с таким расчетом, ч1. Банк старается иметь дело с теми, кого он давно знает. Этот и следующие несколько пунктов однозначно свидетельствуют: систему обеспечения возвратности ссуд следует формировать с таким расчетом, чтобы она работала не только после того, как наступил срок возврата кредита, но главным образом до принятия решения о выдаче кредита.
