С целью сокращения своих расходов в части создания резерва на возможные потери по ссудам. Каждый банк принимает все необходимые меры по снижению кредитных рисков. Классификация ссуд производится в зависимости от уровня кредитного риска, т.е. риска неуплаты заемщиком основного долга и процентов, причитающихся кредитору в установленный кредитным договором срок. В зависимости от величины кредитного риска все ссуды подразделяются на 4 группы:
1 группа – стандартные (практически безрисковые) ссуды, резерв создается в размере 1 % от суммы основного долга.
2 группа – нестандартные ссуды (умеренный уровень риска не возврата), 20 % резерв от суммы основного долга.
3 группа – сомнительные ссуды (высокий уровень риска не возврата), 50 % резерв от суммы основного долга.
4 группа – безнадежные ссуды (вероятность возврата практически отсутствует, ссуда представляет собой фактически потери банка), 100% резерв от суммы основного долга.
3. Проблемы и перспективы развития различных форм обеспечения возвратности кредита.
3.1. Выбор формы обеспечения возвратности кредита в
зависимости от финансового состояния заемщика.
Сфера использования разнообразных форм обеспечения возвратности кредита, учитывая степень эффективности этих форм, зависит от реальной экономической ситуации, которая складывается под влиянием многих факторов. Главными из них являются финансовое состояние заемщика и качество имеющегося у него обеспечения кредита.
Рассмотрим конкретную практику выбора того или иного способа защиты кредитора от не возврата кредита на примере западных стран. Финансовое состояние заемщика в экономической жизни определяется по уровню рентабельности и доле обеспеченности собственными средствами. В соответствии с этим выделяются три группы предприятий с различной степенью риска несвоевременного возврата кредита, имеющие:
- безукоризненное финансовое состояние, т.е. солидную базу собственных средств и высокую норму рентабельности;
- удовлетворительное финансовое состояние;
- неудовлетворительное финансовое состояние, т.е. низкую долю собственных средств и низкий уровень рентабельности.
По наличию и качеству обеспечения все предприятия подразделяются на четыре группы риска, располагающие:
- безукоризненным обеспечением;
- достаточной, но неблагоприятной структурой обеспечения;
- трудно оцениваемым обеспечением;
- недостатком обеспечения.
Бесспорно, что в зависимости от принадлежности предприятий к той или иной группе с учетом приведенных критериев степень риска для банка несвоевременного возврата кредита изменяется. Соответственно возникает необходимость в использовании той или иной формы обеспечения возвратности кредита.
С точки зрения уровня рентабельности и наличия собственных ресурсов можно выделить три группы предприятий, имеющих финансовое состояние:
- безукоризненное, т.е. выше среднеотраслевого показателя доля собственных средств и уровень рентабельности;
- удовлетворительное, т.е. соответствующие показатели – на уровне среднеотраслевых;
- неудовлетворительное, т.е. указанные показатели – на уровне ниже среднеотраслевых.
Исходя из наличия и качества обеспечения выделяются четыре группы, в том числе три группы с достаточным обеспечением, но различной его структурой и одна группа – с недостатком обеспечения.
К первым трем относятся предприятия, имеющие:
- безукоризненное обеспечение, которое характеризуется преобладанием в его составе депозитных вкладов, легко реализуемых ценных бумаг, товаров отгруженных (дебиторских счетов), валютных ценностей, готовой продукции, товаров;
- достаточное, но неблагоприятную структуру обеспечения, что означает преобладание ликвидных средств второго и третьего класса;
- труднооцениваемую структуру обеспечения, что означает наличие значительных сумм затрат производства (в сельском хозяйстве), незавершенного производства и расходов (промышленность), т.е. ухудшение структуры ликвидных средств третьего класса.
Поскольку в жизни эти факторы действуют в комплексе, предполагается, что влияние положительных факторов нивелирует действие отрицательных; возможно и другое – отрицательное влияние одного фактора будет умножаться действием другого. Конкретно эта взаимосвязь факторов при рассмотрении проблемы риска возврата кредита может быть представлена следующей классификацией типов предприятий. Наименьший риск невозврата кредита имеют предприятия, отнесенные к первому типу. Это предприятия, располагающие безукоризненным финансовым состоянием, независимо от наличия и качества обеспечения; или предприятия с безукоризненным обеспечением независимо от их финансового состояния.
На самом деле основным источником возврата кредита, как известно, является выручка от реализации и ликвидные активы, в том числе служащие обеспечением кредита, следовательно, риск невозврата кредита минимален либо отсутствует вообще, если имеются в наличие оба фактора или по крайней мере один из них. Именно во втором случае происходит нивелирование отрицательного действия одного фактора за счет положительного влияния другого фактора. В отношении этого типа предприятий (кроме тех, кто имеет неудовлетворительное финансовое состояние) целесообразно считать основной формой обеспечения возвратности кредита выручку от реализации, не прибегая к юридическому оформлению гарантий. Для этой группы предприятий механизм возврата кредита будет строиться на доверии, основанном на устойчивом финансовом состоянии заемщика. В этом случае банк не придает значения ни достаточности, ни качеству обеспечения.
Кредитование предприятий с неудовлетворительным финансовым состоянием, но отнесенных к первому типу вследствие наличия безупречного обеспечения целесообразно осуществлять под залог соответствующих ценностей. Некоторый риск невозврата кредита в этом случае сведен к минимальному.
Предприятия , отнесенные ко второму, третьему, и четвертому типам при наличии определенного риска в целом являются кредитоспособными; они имеют экономические предпосылки для возврата кредита, которые закрепляются юридически. Но формы обеспечения возвратности кредита должны быть дифференцированы.
Для предприятий второго типа целесообразно использовать залог материальных ценностей с учетом оценки качества обеспечения.
Для предприятий третьего типа характерно применение как залога ценностей, так и гарантии, а может быть, обеих форм. Выбор формы будет зависеть от реальной экономической ситуации: оценка состава обеспечения и финансового состояния клиента.
Предприятия четвертого типа следует кредитовать либо под гарантию финансово устойчивой организации, так как они имеют недостаточные собственные источники для погашения ссуд, либо заключив договор страхования от риска невозврата кредита. одновременно логично повысить процентную ставку за пользование ссудами. Эти предприятия обладают повышенным риском несвоевременного возврата кредита, в связи с этим банк должен уделять анализу их финансового состояния и составу обеспечения особое внимание.
И, наконец, пятый тип предприятий требует особого внимания и отношения со стороны банка в связи с высокой степенью риска. Однако этот тип предприятий также неоднороден. Одна их часть при существенно реорганизации производства и менеджмента, а также финансовой поддержке банка может выправить свою репутацию. Эти предприятия банк не оставляет без помощи, оказывая ее на условиях поручительства (гарантии). Другую группу предприятий можно признать безнадежной, с ней устанавливать кредитные отношения не рекомендуется.
Следует отметить, что изложенная система оценки и защиты от риска невозврата кредита рассчитана на переходный период, когда еще отсутствуют многие элементы рыночного механизма: не развит рынок ценных бумаг, только начался процесс приватизации, нет законодательства о залоге, и в том числе об ипотеке, и т. д. применение на практике этой системы можно проиллюстрировать следующими примерами, характеризующими по предприятиям разнообразное сочетание двух факторов риска: финансового состояния и качества обеспечения.
Рассмотрим анализ финансового состояния заемщика перед выдачей кредита на конкретном примере.
Анализ финансовой устойчивости предприятия ОАО «Сплав» .
Таблица 3.1.
Консолидированный баланс – нетто.(в рублях)
|
Показатели
|
Расчет |
На 01.07.98г. |
На 01.10.98г. |
1 |
2 |
3 |
4 |
АКТИВ
1. Текущие активы
- Денежные средства
- Расчеты с дебиторами
- Запасы и затраты
- Прочие активы
ИТОГО по разделу I
2. Основные средства и
внеоборотные активы
- Основные средства и
капитальные вложения
- Долгосрочные финансовые
вложения
- Прочие внеоборотные
активы
ИТОГО по разделу II
3. Убытки
БАЛАНС
ПАССИВ
1. Привлеченный капитал
- Текущие обязательства
- Долгосрочные обязательства
- Прочие обязательства
ИТОГО по разделу I
2. Собственный капитал
- Фонды собственных средств
- Нераспределенная прибыль
- Прочие источники
собственных средств
ИТОГО по разделу II
Фонды потребления
БАЛАНС |
Стр.260
Стр.220+230
Стр.210
Стр.240+260
Стр.120+123
Стр.130
Стр.110+140
Стр.390
Стр.610+620+670
Стр.590
Стр.630+640+660
Стр.410+430+440
Стр.470+480
Стр.450+460
Стр.650
|
70 556
4 615 196
50 873 986
1 645 529
57 205 267
252 149 345
199 143
41 122
252 389 610
28 874 712
338 469 589
63 125 317
0
0
63 125 317
275 344 272
0
0
275 344 272
0
338 469 589
|
36 579
3 181 101
47 581 801
1 095 798
51 895 279
249 522 083
199 143
41 642
249 762 868
35 314 815
336 972 962
62 426 294
0
0
62 426 294
274 546 668
0
0
274 546 668
0
336 972 962 |
|
Баланс
|
На 01.07.98г. |
На 01.10.98г. |
Форма 2 |
На 01.07.98г |
На 01.10.98г |
|
Стр.610 |
12 800 000
|
13 800 000 |
Стр.140 |
-770 639
|
-14 146 686 |
|
Стр.621 |
28 989 036
|
23 295 861 |
Стр.010 |
43 191 142
|
568 545 454 |
|
Стр.622 |
0
|
0 |
Стр.020 + 030 + 040 |
53 063 390
|
71 948 141 |
|
Стр.627 |
1 426 098
|
2 381 565 |
Стр.150 |
0
|
0 |
|
Стр.215 |
9 259 822
|
7 321 879 |
Количество дней в периоде
|
180
|
270
|
|
Стр.590+690 |
63 125 317
|
62 426 294 |
|
|
|
| Стр.211 |
21 257 418
|
19 690 047 |
|
|
|
| Стр.210 (на начало года) |
49 366 346
|
|
|
|
| Стр.215 (на начало года) |
9 202 103
|
|
|
|
| Стр.399 (на начало года) |
38 278 646
|
|
|
|
| Стр.290 (на начало года) |
59 438 351
|
|
|
|
Таблица3.2.
Динамика показателей финансовой устойчивости.
|
Показатели
|
На 01.07.98г. |
На 01.10.98г. |
Отклонение
+ , - |
|
1. Общее количество запасов |
50 873 986
|
47 581 801 |
-3 292 185 |
|
в. т.ч. доля товаров, % |
18.20
|
15.39 |
-2.81 |
|
3. Наличие собственных
оборотных средств |
22 954 662
|
24 783 800 |
1 829 138
|
4. Наличие нормальных источников формирования запасов |
66 169 796
|
64 261 226 |
-1 908 570 |
|
5. Обеспеченность запасов фирмы источниками СОС (излишек +, недостаток -), в % к запасам |
-55
|
-48 |
7.00 |
|
6. Оборачиваемость оборотных средств, дней
в том числе товаров |
486.11
76.94
|
34.54
4.64 |
-451.57
-72.30 |
|
7. Удельный вес заемных средств а активах, % |
18.65
|
18.53 |
-0.12 |
|
8. Коэффициент независимости
( не < 0.5 ) |
0.81
|
0.81 |
- |
|
9. Платежеспособность фирмы
( + платежеспособна, - неплатежеспособна) |
-
|
- |
|
10. Объем дневных продаж |
239 951
|
2 105 724 |
1 865 773 |
|
11. Оборачиваемость оборотных активов, дней |
394
|
45 |
-349 |
|
12. Оборачиваемость дебиторской задолженности, дней |
46
|
5.3 |
-40.70 |
|
13. Оборачиваемость запасов, дней |
341
|
38.9 |
-302.10 |
Показатели финансовой устойчивости свидетельствуют о том, что на 01.10.98г. фирма имеет нормальную финансовую устойчивость.
Таблица 3.3Динамика показателей ликвидности.
|
Показатели
|
Норматив |
На 01.07.98г. |
На 01.10.98г. |
Отклонение
|
|
1. СОС, тыс.рублей |
-
|
22 954 662 |
24 783 800 |
1 829 138 |
|
2.Доля СОС в активах, % |
30
|
40.1 |
47.8 |
7.7 |
|
3. Доля СОС в товарных
запасах, % |
50
|
247.90 |
338.49 |
90.59 |
|
4. Коэффициент покрытия |
1.5-2.0
|
0.91 |
0.83 |
-0.07 |
|
5. Коэффициент быстрой
ликвидности |
0.5-1.0
|
0.10 |
0.07 |
-0.03 |
|
6. Коэффициент
абсолютной
ликвидности |
0.05-0.2
|
0 |
0.001 |
0 |
|
7. Коэффициент
восстановления
платежеспособности |
> 1
|
Х |
Х |
1.39 |
