Между начисленной амортизацией и капитальными вложениями наблюдается высокая теснота связи. С другой стороны, начисляемая амортизация зависит от остаточной стоимости основных средств и действующего законодательства России, а осуществляемые капитальные вложения - от потребностей и наличия ресурсов у предприятия. Поэтому практически всегда они не соответствуют другдругу, хотя за счет амортизации и финансируется значительная часть капитальных вложений.
Долгосрочные кредиты и займы берутся в основном для финансирования капитальных вложений с длительным сроком реализации проекта. Но в связи с их малым объемом за счет долгосрочных кредитов и займов, как мы уже показали, финансируется незначительная часть капитальных вложений. Поэтому коэффициент корреляции ниже, чем для предыдущих показателей.
Целевое финансирование покрывает очень малую величину потребностей в капитальных вложениях у предприятий, поэтому и наблюдается только заметная теснота связи между капитальными вложениями и целевым финансированием.
Интересно, что между капитальными вложениями и показателями экономичности работы предприятий, а также финансовыми коэффициентами, рассчитываемыми для анализа политики предприятия, существует умеренная или слабая связь. Это свидетельствует о том, что данные коэффициенты совсем не применяются сегодня для принятия решений о капиталовложениях, а капиталовложения, в свою очередь, слабо влияют на финансовые коэффициенты.
ГЛАВА 3. Практические расчеты по предприятиям региона
Статистические распределения характеризуются наличием более или менее значительной вариации в величине признака у отдельных единиц совокупности. Естественно, возникает вопрос о том, какие же причины формируюСтатистические распределения характеризуются наличием более или менее значительной вариации в величине признака у отдельных единиц совокупности. Естественно, возникает вопрос о том, какие же причины формируют уровень признака в данной совокупности и каков конкретный вклад каждой из них. Изучение зависимости вариации признака от окружающих условий и составляет содержание теории корреляции.
Изучение действительности показывает, что вариация каждого изучаемого признака находится в тесной связи и взаимодействии с вариацией других признаков, характеризующих исследуемую совокупность единиц.
При изучении конкретных зависимостей одни признаки выступают в качестве факторов, обусловливающих изменение других признаков. Признаки этой первой группы в дальнейшем будем называть признаками-факторами ( факторными признаками ); а признаки, которые являются результатом влияния этих факторов, будем называть результативными .
В корреляционных связях между изменением факторного анализа и результативного признака нет полного соответствия, воздействие отдельных факторов проявляется лишь в среднем при массовом наблюдении фактических данных. В простейшем случае применения корреляционной зависимости величина результативного признака рассматривается как следствие изменения только одного фактора. Кроме того, сам признак-фактор в свою очередь может зависеть от изменения ряда обстоятельств. В сложном взаимодействии находится результативный признак – в более общем виде он выступает как фактор изменения других признаков. 0тсюда результаты корреляционного анализа имеют значение в данной связи, а интерпретация этих результатов в более общем виде требует построения системы корреляционных связей.
В таблице 1 представлена корреляционная связь основных фондов крупных предприятий региона.
Таблица 1.
Из проведенных расчетов видно, что тесно связанны себестоимость реализованной продукции и объемом реализации продукции. Это означает, что, если есть реализация продукции у предприятия, следовательно, есть и поступление средств на реализацию продукции.
Также, весьма высока связь между балансовой прибылью и объемом реализации, и связь между балансовой прибылью и себестоимостью реализованной продукцией. Это по-видимому связано с тем, что ---------------------------. А связь между балансовой прибылью и среднесписочной численностью ППП очень слаба.
Сравним связь между первоначальной стоимостью основных средств на начало года и первоначальной стоимостью основных средств на конец года. Основные средства увеличиваются на объем реализации продукции, на себестоимость реализованной продукции. Поэтому наблюдается более высокая связь на конец года, чем на его начало.
Связь между износом основных средств на начало года существенно не изменяется со связью на конец года.
У уставного капитала на конец года высокий коэффициент корреляции по сравнению с уставным капиталом на начало года, может объясняться тем, что увеличивается объем реализации продукции и балансовая прибыль.
Интересно заметить, что связь между показателями экономичности работы (затраты на 1 руб. реализованной продукции, коэффициент деловой активности, рентабельность активов, доля прибыли в реализованной продукции, рентабельность продукции, рентабельность производственного капитала) и показаИнтересно заметить, что связь между показателями экономичности работы (затраты на 1 руб. реализованной продукции, коэффициент деловой активности, рентабельность активов, доля прибыли в реализованной продукции, рентабельность продукции, рентабельность производственного капитала) и показателями основных средств, умеренная или слабая. Это говорит о том, что данные коэффициенты слабо влияют на коэффициенты основных средств.
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Итак, пора подводить итоги, делать выводы.
Можно сказать, что задачи, поставленные в начале дипломной работы, все разрешены, цель раскрыта. Аименно:
изучена эконометрика, эконометрические модели;
рассмотрены и изучены различные регрессионные модели, такие как: регрессионная модель с одним уравнением, многомерная регрессионная модель, модельпарной линейной регрессии;
рассмотрен метод производных функций;
проведен корреляционный анализ с различными экономическими и финансовыми показателями
проведены и описаны конкретные статистические расчеты и анализ полученных результатов.
Разработанная динамическая модель крупных предприятий региона является неоконченной, потому что есть множество способов ее усовершенствования.
ЛИТЕРАТУРА
1. Ефимова М.Р., Петрова Е.В., Румянцев В.Н. Общая теория статистики/ Москва ИНФРА-М, 1998
2. Льюис К.Д. Методы прогнозирования экономических показателей/ Пер. с англ. ипредисловие Е.З. Демиденко. – М.: Финансы и статистика, 1986.
3. Статистический анализ в экономике/ Под редакцией Г.Л. Громыко.– М.: Издательство МГУ, 1992.
4. Статистическое моделирование и прогнозирование/ Учебное пособие/ Под редакцией А.Г. Гранберга.– М.: Финансы и статистика, 1990.
1
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Пришло время подводить итоги проделанной работы.
Если говорить о задачах, поставленных в начале дипломной работы, то надо сказать – они все разрешены . А именно:
изучена вся специфика банковских рисков;
разработана обобщенная модель банковских рисков;
формализованы основные методы оценки, анализа и управления банковскими рисками;
создана автоматизированная система в рамках модели оценки и управления банковскими рисками в электронных таблицах EXCEL;
проведены конкретные расчеты и анализ полученных результатов величин процентного, валютного и кредитного рисков.
Надо сказать, что рассмотрение практической стороны расчета банковских рисков, по сравнению с ее теоретической стороной – явление довольно новое в банковском деле, а следовательно и интерес к ней достаточно высок. Вариант разработанной модели банковских рисков не является окончательным, поскольку существуют возможности ее усовершенствования.
В дипломной работе я представил лишь упрощенную модель. То есть предположим, что совокупный риск – функция от нескольких переменных, где каждая переменная – величина какого-то банковского риска. Тогда изменение величины совокупного риска с течением времени – это значение этой функции при изменении каждого из значений ее переменных . Поэтому, чтобы адекватно оценить величину общего риска, надо предполагать, что все банковские риски являются зависимыми друг от друга в плане системности их изменения. В упрощенной же модели я предполагал, что изменение величины общего риска зависит от значения функции при изменении одного из рисков, спрогнозированного соответствующим для его оценки методом, а значения остальных банковских рисков считаются фиксированными (постоянными) на рассматриваемый период времени. Конечно, можно по отдельности сосчитать изменение каждого банковского риска при постоянстве других, что в принципе реально в моей автоматизированной системе (в EXCEL), а затем сосчитать общую величину риска – как сумму прогнозных величин всех банковских рисков на интересующий нас период времени. Однако при таком статическом подходе нельзя планировать уменьшение величины совокупного риска на будущие периоды времени. А также обязательно возникнет ситуация, когда одна и та же сумма кредита или вклада будет учтена дважды, например при оценке кредитного и процентного рисков.
Z0= 0*87+0*7+0*24 = 0
Z1– С1ЮZ1= 0*5+0*4+0*2-10 = -10
Z2= 0*3+0*0+0*3-2 = -2
Получение второго базисного решения, и решения вообще, надо преобразовать, первую таблицу во вторую получив улучшенное (решение) значения.
87/5=17,4; 7/4=1,75; 24/2=12.
Составляем вторую базисную таблицу:
|
Сб
|
Хб |
В |
3 = С1 |
2 = С2 |
0 = С3 |
0 = С4 |
0 = С5 |
|
|
|
|
Х1
|
Х2 |
Х3 |
Х4 |
Х5 |
0 |
Х3 |
313/4 |
0 |
3 |
1 |
-5/4 |
0 |
4 |
Х1 |
7/4 |
1 |
0 |
0 |
|
0 |
0 |
Х5 |
41/2 |
0 |
3 |
0 |
-1/2 |
1 |
|
Zj –Сj
|
Z= 35/2 |
0 |
-2 |
0 |
5/2 |
0 |
Для столбца свободных членов (В):
87-7*5/4=(87-35)/4=313/4
24-7*2/4=(48-7)/2=41/2
Для столбца х4по тому же правилу:
0-1*5/4=0-5/4=-5/4
0-1*2/4=0-1/2=-1/2
Определяем индексную строку:
0-7*(-10)/4=0+35/2=35/2=Z
0-1*(-10)/4=0-(-5/2)=5/2
Расчеты каждой последующей таблицы выполняются с использованием значений предыдущей таблицы. Полученное решение не оптимально.
-2 - генеральный элемент
Решение может быть улучшено, так как в индексной строке отрицательный элемент.
Таблица №3
Х5заменит Х2
|
Сб
|
Хб |
В |
3 = С1 |
2 = С2 |
0 = С3 |
0 = С4 |
0 = С5 |
|
|
|
|
Х1
|
Х2 |
Х3 |
Х4 |
Х5 |
0 |
Х3 |
425/4 |
0 |
0 |
1 |
13/4 |
-1 |
4 |
Х1 |
7/4 |
1 |
0 |
0 |
1/4 |
0 |
3 |
Х2 |
123/2 |
0 |
1 |
0 |
-3/2 |
3 |
|
Zj –Сj
|
Z= 187/6 |
0 |
0 |
0 |
28/3 |
2/3 |
Для столбца свободных членов (В):
313/4-41/2*3 / 3=313/4-41*3*3/2=425/4;
7/4-41/2*0/3=7/4-0=7/4
Для столбца х4:
-5/4-(-1/2)*3 / 3=-5/4+9/2=13/4; 1/4-(-1/2)*0 / 3=1/4
Для столбца х5по тому же правилу:
0-1*3 / 3=0-1=-1; 0-1*0 /3=0
Определяем индексную строку:
35/2-41/2*(-2) / 3=(105+82)/6=187/6=Z
5/2-(-1/2)*(-2) / 3=5/2-1/3=28/3
0-1*(-2) / 3=0+2/3=2/3
Z0= 187/6 – самая большая прибыль.
Из таблицы №3 видно, что в индексной строке отсутствуют отрицательные значения и, следовательно, невозможно дальнейшее назначение итерационных процедур. Полученное значение прибылиZ0=187/6 рублей прибылив час, является оптимальным.
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Решение – это выбор альтернативы. Принятие решений – связующий процесс, необходимый для выполнения любой управленческой функции. В условиях рыночной экономики менеджер своими решениями может повлиять на судьбы многих людей и организаций.
В зависимости от уровня сложности задач, среда принятия решений варьируется в зависимости от степени риска.
Условия определенности существуют, когда руководитель точно знает результат, который будет иметь каждый выбор.
В условиях риска вероятность результата каждого решения можно определить с известной достоверностью.
Если информации недостаточно для прогнозирования уровня вероятности результатов в зависимости от выбора, условия принятия решения являются неопределенными. В условиях неопределенности руководитель на основе собственного суждения должен установить вероятность возможных последствий.
Каждое решение сопряжено с компромиссами, негативными последствиями и побочными эффектами, значение которых руководитель должен соотнести с ожидаемой выгодой. Все решения, как запрограммированные, так и не запрограммированные, принимаемые менеджером должны быть основаны не только на суждениях, интуиции и прошлом опыте, но и применять рациональный подход к принятию решений.
При принятии решений современный менеджер должен: широко использовать различные методы науки управления; оценивать среду принятия решений и риски; знать и уметь применять различные модели и методы прогнозирования для принятия решений.
Список используемой литературы
1. Л. Планкетт, Выработка и принятие управленческих решений, М.: «ПРИОР» 1998 г.
2. Ли Якокка, Карьера менеджера, Мн.: “Парадокс”, 2000 г.
3. М. Эддоус, Р. Стэнсфилд, Методы принятия решений, М.: ИНФРА-М 1999 г.
4. Н.Л. Карнадская, Принятие управленческого решения: Учебник для вузов. – М.: ЮНИТИ, 1999 г.
5. Р.А. Фатхутдинов, Управленческие решения: Учебник. 4-е изд., перераб. И доп. – М.: ИНФРА-М, 2001 г.
1
1
Аналитические
Словесно-описательные
Математические
Имитационные (метод Монте-Карло)
Теоретические
Формальные
Структурные
Символьные
Вещественные(физические)
1
3
4
5
6
2
Функциональные
