Как упоминалось ранее, в страховой практике величину риска принято выражать через показатель убыточности страховых операций, через анализ элементов, позволяющих определить величину риска, полноту ущерба и т.д. Такими элементами являются:
• вероятность наступления страхового случая по одному договору страхования;
• средняя страховая сумма по одному договору страхования;
• среднее возмещение по договору страхования;
• предположение отсутствия опустошительных событий, когда одно событие влечет за собой несколько страховых случаев.
В связи с этим процедуре выравнивания рисков предшествует анализ показателя убыточности и его элементов.
Следует отметить тот факт, что, например, медицинскому страхованию присущ признак равномерности повышения риска. Показатель убыточности страховой суммы или частота равномерно колеблются вокруг среднего значения, но само среднее значение возрастает. В связи с этим в странах с развитым рынком страховые компании избегают страхования только медицинских расходов, которое неизбежно будет убыточным.
Анализ показывает, что в личном страховании, как правило, комбинируются три основных риска: смерти, временной нетрудоспособности — инвалидности и болезни, что отражается в денежной оценке страхового тарифа. Подобная комбинация рисков дает возможность получить положительное сальдо по страховым операциям.
Отметим, что тип распределения риска с равномерным повышением убыточности вызывает определенные трудности в практике страхового дела. К ним относится необходимость постоянного пересмотра страховых тарифов, связанных с использованием методики определения тарифа на основе средней убыточности страховой суммы.
Рассмотрение деятельности страховщика как предпринимателя требует рассмотрения его страховой и финансовой деятельности. Страховая деятельность предполагает анализ страхового портфеля и выработку мероприятий, снижающих технические страховые риски, т.е. регулирование тарифной политики.
Элементы управления риском основной деятельности страховщика.
Основная деятельность страховщика связана с движением финансовых ресурсов страховой компании и эффективностью страховых операций.
Итак, перейдем к поэтапному управлению риском основной деятельности, чтобы устранить побочные эффекты, снижающие устойчивое развитие страховой организации. Управление рисками основной деятельности начинается с анализа.
К задачам управления рисками и проведения анализа относятся:
• выявление рентабельности страховых операций и финансовой устойчивости страховой организациивцелом;
• оценка степени выполнения страховщиком программных мероприятий, плана, прогноза финансового развития;
• оценка мероприятий риск-менеджмента, разработанных для ликвидации выявленных недостатков.
Приемы анализа основной деятельностистраховщика включают: балансовый метод, элиминирование, интегральный метод, динамические ряды, графический метод, экономико-статистические методы, группировку, сравнение, разложение обобщающих показателей на частные, детализацию и обобщение, факторный анализ и др.
Важную роль в страховом процессе играютнормативы.Так, движение средств страхового фонда определяется структурой тарифной ставки, каждый элемент которой представляет собой своего рода норматив.
Следует отметить, что специфика страховых операций в силу вероятностного характера движения страхового фонда порождает особенности в анализе основной деятельности.
В связи с наличием в структуре тарифной ставки временной раскладки ущерба большое значение приобретаетанализ показателей за длительный период.Вследствие территориальной раскладки ущерба анализ страховых операций может быть проведен на территории, предусмотренной при построении страховых тарифов данного вида страхования, поскольку различная экономическая база развития страхования в разных регионах страны и некоторые другие факторы требуют достаточно осторожного использования в анализе средних величин.
Сравнение необходимо проводить отдельно по обязательной и добровольной формам страхования.
Если анализ проводится на основе специальных показателей (страховое поле, страховой портфель, средняя страховая сумма, уровень выплат, убыточность страховой суммы и др.), то используются абсолютные, относительные и средние показатели.
Информационной базой дляанализа служит внутренняя информация: прогнозные показатели, нормативы, тарифы, система их оценки и регулирования. В этом случае анализ проводится для целей управления деятельностью внутри самой страховой организации.
В качестве информационной базы используются баланс и приложения к нему, статистические отчеты. Анализ деятельности страховых организаций может быть проведен с помощью компьютерных продуктов.
Результаты анализа основной деятельности страховых организаций могут быть представлены такими аналитическими данными, как:
• объемы и суммы поступивших страховых премий и суммы выплат страхового возмещения;
• доходность страховых операций;
• убыточность страховых операций, операций по перестрахованию;
• динамика страхового портфеля (для страховых организаций, занимающихся одновременно разными видами страхования).
Цельанализа доходности страховых операций —выявление факторов влияния на поступление страховых премий, измерение их величины и потенциального роста. При этом используются метод цепных подстановок или метод разниц. Показатели поступления платежей анализируются в пространственном сравнении (по территориям) и в динамике (за определенный период). При этом учитываются:
• объем собранных страховых премий, в том числе объем и структура страхового портфеля, объем и ассортимент услуг, величина страховых и технических резервов, а также резерва по страхованию жизни;
• количество действующих договоров (на этот показатель воздействуют факторы: величина страхового поля и охват страховыми услугами, величина страхового портфеля);
• средняя страховая сумма и средний платеж на один договор, среднесложившийся страховой тариф.
На данные показатели оказывают влияние такие факторы, как:
• численность страховых агентов и оценка эффективности их труда;
• изменение стоимостной структуры страхового портфеля;
• изменение рисковой и возрастной структуры рисков страхового портфеля (при страховании жизни, добровольном медицинском страховании);
• изменение среднего возраста и среднего срока страхования.
При проведениифакторного анализапоступления платежей и роста числа договоров по страхованию жизни необходимо учитывать следующие особенности:
1) на рост страховых платежей влияет их уплата на несколько месяцев вперед;
2) рост количества договоров сдерживает досрочное их прекращение и естественный их отсев;
3) заключение новых и возобновление прежних договоров;
4) чистый прирост суммы месячного взноса;
5) сокращение количества и снижение удельного веса прекращаемых договоров.
Таким образом определяется степень влияния различных факторов на объем и величину поступления страховых платежей.
Анализ суммы выплат страхового возмещенияпредусматривает:
• определение темпов роста и прироста выплат страховых сумм и страхового возмещения, а также изучение динамических рядов выплат с помощью цепных и базисных индексов по видам страхования;
• определение величины средней выплаты по одному договору по каждому виду страхования и виду ответственности (при этом синтетический показатель объема выплат определяется как произведение средней выплаты по одному договору на количество выплат).
Анализ доходностипредполагает изучение себестоимости страховых продуктов. Себестоимость оценивается в динамике по основным статьям затрат, при этом фактические затраты сравниваются с нормативными.
Себестоимость снижается, если уменьшаются затраты по отдельным ее элементам (расходам на содержание аппарата управления, эффективности использования трудовых ресурсов, нагрузке на одного агента по количеству договоров, административно-канцелярским расходам и т.п.).
Иными словами, все расходы по ведению дела можно разделить на условно-постоянные затраты (административные) и условно-переменные (заработная плата, отчисления в резервы и т.п.). • Методом, позволяющим определить минимальный объем поступления страховых премий, являетсярасчет объема операций,при котором уровень рентабельности страховщика больше 100%.
Таким образом при анализе себестоимости страхового продукт та (брутто-ставки страхового тарифа) изучается динамика поступления страховых платежей в сравнении с другими страховыми организациями.
По договорам имущественного страхования определяется такжеопустошительность страховой суммы.
Убыточность страховых операций и страховой суммы представляет собой отношение объема выплат страхового возмещения и страховых сумм к совокупной страховой сумме по данному виду страхования. Объем выплат формируется под влиянием числа выплат и средней величины выплаты на один договор.
Превышение доходов над расходами выражается коэффициентом устойчивости страхового фонда.
По личному страхованию убыточность можно представить в следующем виде:
• убыточность при наступлении нетрудоспособности (несчастного случая);
• убыточность по страхованию на дожитие;
• убыточность по страхованию на случай наступления инвалидности.
Анализ убыточности страховых операций и страховых суммдолжен проводиться с учетом влияния различных факторов. Он может быть проведен методом цепных подстановок или методом разниц. При этом определяется роль каждого фактора в изменении показателя убыточности в текущем году по сравнению с базисной его величиной. За базу могут приниматься уровень убыточности, заложенный в тарифной ставке, средняя убыточность за ряд лет (тарифный период), уровень убыточности на начало года.
Устойчивость страховых операцийопределяется вероятностью ущерба, т.е. величиной тарифной ставки, числом застрахованных объектов (в имущественном страховании) и однородностью страховой суммы. В практике эти факторы реализуются через показательубыточности страхового портфеля.
Анализубыточности страховой суммыпроводят по элементам посредством синтетического показателя убыточности, представляющего отношение выплаты страхового возмещения (страховой суммы) кобщему объему страховой суммы или к страховой сумме всех застрахованных объектов. Этот показатель позволяет сопоставить расходы на выплаты с объемом принятой страховой ответственности.
Следует отметить, что если фактическая убыточность близка к тарифному уровню или выше нормативной величины, заложеннойв структуре страхового тарифа, то следует провести анализ элементов убыточности для уточнения тарифных ставок.
Если обратиться к принципу территориальной раскладки ущерба, то становится очевидным, что он предполагает проведение анализа убыточности страховой суммы в масштабах, принятых за основу при определении страхового тарифа, но анализ отдельных элементов тарифа может быть проведен в узких масштабах. Принцип временной раскладки ущерба требует изучения динамических рядов убыточности и ее элементов. Отсюда ведущим аналитическим приемом являетсясравнение(во времени, по видам страхования, по отдельным филиалам страховой организации).
Более глубокое изучение показателя убыточности проводится методом разложения общего показателя на частные, в качестве которых используются элементы убыточности.
При проведениианализа по личному страхованиюнеобходимо иметь в виду следующее. В связи с тем, что этот вид страхования объединяет несколько самостоятельных рисков, убыточность страховой суммы исследуется по каждому виду страховой ответственности. Полученные показатели убыточности сопоставляются со средними нетто-ставками, заложенными в тарифах. В случаях, когда эти показатели приближаются к нетто-ставке или превышают ее, проводится анализ элементов убыточности, с помощью которого" выявляются факторы, определяющие уровень убыточности. При этом частота событий трансформируется в отношение выплат к числу действующих договоров, а опустошительность как элемент убыточности должна равняться единице.
Отношение рисков по выплатам за потерю здоровья выражает средний процент потери здоровья одним застрахованным, а в случаях смерти и дожития этот элемент должен быть меньше единицы, ибо при нормальных условиях средняя страховая сумма по выплатам меньше средней страховой суммы по всем договорам. По случаям дожития синтетический показатель убыточности не анализируется, однако анализ частоты и отношения рисков возможен. Частота характеризует среднегодовой отсев договоров по дожитию, а отношение рисков при нормальной работе должно быть меньше единицы.
При проведении анализа финансовой устойчивости страховых операций определяется вероятность наступления ущерба, на которую влияют величина страхового тарифа, число застрахованных лиц (объектов), а также однородность страховой суммы.
Эти факторы выражаются посредством показателя убыточности (рассмотренного выше) и характеристики страхового портфеля.
Анализ страхового портфеля следует проводить в динамике, при этом основными показателями являются величина страхового портфеля и его структура.
Структура страхового портфеля анализируется на основе системы коэффициентов:
К1 — соотношение между различными видами страхования;
К2 — отношение вновь заключенных договоров ко всему действующему портфелю;
КЗ — отношение договоров с низкими страховыми суммами к договорам с высокими суммами страхования;
К4 — отношение числа индивидуальных договоров к числу, коллективных договоров;
К5 — отношение числа вновь заключаемых договоров к числу действующих договоров.
Для факторной характеристики страхового портфеля используется формула
Фх=А • В • С • Д • Z,,
где Фх — факторная характеристика страхового портфеля; А — число договоров; В — сумма страховых взносов по одному договору; С — срок (длительность) страхования; Д — вероятность ущерба.
Страховой портфель характеризуется однородностью по размеру страховой суммы (объектов) и по совокупности рисков. Для этого приведенную нами систему коэффициентов можно дополнить следующими коэффициентами:
К6 — отношение числа однородных по размеру страховых сумкидоговоров к общему числу договоров, имеющихся в страховом портфеле;
К7 — отношение всей совокупности рисков к страховому портфелю;
К8 — отношение суммы страховых платежей, переданной перестрахование к действующему страховому портфелю.
Данная система коэффициентов достаточно полно и достоверно характеризует структуру страхового портфеля и может быть применена при анализе его динамики.
При анализе операций по перестрахованию следует отметить, что поскольку перестрахование является необходимым условием обеспечения финансовой устойчивости страховых операций и нормальной деятельности страховой организации вне зависимости от размера ее капитала, резервных фондов и других активов, то показателями, влияющими на определение оптимального варианта лимитов собственного удержания, в перестраховании служат:
• объем премии (причем, чем он больше при незначительнойотклонении от общего количества рисков, тем большим является лимит собственного удержания);
• средняя доходность операций по соответствующему виду страхования;
• территориальное распределение застрахованных объектов;
• размер расходов по ведению дела, при этом часть расходов возможно переложить на перестраховщиков или покрыть за счет комиссионного вознаграждения, удерживаемого передающей компанией сверх собственного удержания;
• подготовленность и практический опыт антеррайтеров (умение оценить степень риска, подверженность его покрытым страховым опасностям, максимально возможный убыток по одному страховому случаю, адекватная ставка премии, отбор рисков и т.д.).
Итак, управление рисками основной деятельности СО сводится к анализу устойчивости страховых операций и проблеме формирования сбалансированного портфеля страховщика, что требует рассмотрения страхового риска по его страховой оценке и степени вероятности наступления ущерба.
На практике в рисковых видах страхования функционируют нестационарные совокупности, т.е. не наблюдается равновесия между новым притоком и отливом договоров. В результате расчеты тарифов, резервов не всегда надежны, в связи с чем возникает «риск страховщика», т.е. невыполнения финансовых, обязательств по договорам страхования.
В отечественном страховании понятиестраховой совокупностизаменяет понятие страхового портфеля. В экономической литературе это понятие используется для обозначения страховых премий, принятых данной страховой организацией и характеризующих объем ее деятельности.
Для страховых организаций страховой портфель определяется количеством договоров страхования и размером общей страховой суммы. Такое значение страхового портфеля позволяет использовать его в менеджменте при проведении экономического анализа.
Страховой портфель в значении количества договоров, совокупной страховой суммы и объема страховых премий характеризует обязательства страховщика.
Важнейшей задачей менеджмента в страховании является формирование рационального страхового портфеля, поскольку на этом этапе закладывается фундамент дальнейшей деятельности СО.
В реальных рыночных условиях на страховой портфель влияет ряд экономических, юридических, психологических и других факторов. Однако существуют определенные принципы формирования портфеля страховщика.
Главный из них — учет страховщиком закона больших чисел и закона выборки. Первый закон означает, что чем больше застрахованных объектов, тем более реальны статистические вычисления. Это означает, что выводы и обобщения, сделанные на основе страховой организации с небольшим портфелем, могут быть неверными. В то же время статистика достаточно больших портфелей не может быть использована для портфелей, не достигших теоретического минимума.
Закон выборки требует, чтобы выборка была однородной, иначе в ней не действуют статистические закономерности, без чего невозможно сформировать обязательства страховщика и страхователя, а также планировать и прогнозировать кругооборот средств страхового фонда. Достижение однородности выборки возможно путем соответствующего подбора рисков и их выравнивания.
Заключение
В условиях рыночной экономики финансовый менеджмент занимает основное место во внутренней деятельности страховой организации.
Поскольку рыночной экономике присущ риск, то соответственно ее субъекты подвержены риску предпринимательской деятельности. В деятельности страховых организаций выделяют страховой и финансовый риски. Управление страховыми рисками базируется на риск-менеджменте, охватывающем регулирование тарифной резервной политики и перестрахование. Финансовый менеджмент ставит целью оптимизацию и эффективное использование собственного капитала и средств страхователей. Основой такого управления выступает анализ результатов страховой и инвестиционной деятельности. Он проводится на базе рейтинговой оценки финансового состояния страховщика. В ходе анализа оценке подлежат основные финансовые характеристики — объединенные в несколько групп коэффициенты платежеспособности, ликвидности, финансовой эффективности, деловой активности и инвестиционной привлекательности.
На основе экспертных оценок установлено модельное значение каждого коэффициента, выраженное в баллах. В зависимости от количества набранных баллов финансовое состояние страховой организации может быть отнесено к одному из четырех классов: высшему, среднему, низшему и требующему внешнего вмешательства. Согласно принадлежности определенному классу страховщик вырабатывает комплекс мер текущего управления, позволяющих ему стабилизировать свое внутреннее финансовое положение и состояние на страховом рынке. По результатам анализа возможно составление информационного банка данных, которые можно использовать при составлении прогнозных планов стратегического развития компаний.
Контроллинг страховщика позволяет выработать меры внутреннего управления и осуществлять контроль над их реализацией. Поскольку сложившаяся в России практика страхования существенно отличается от западной, аудит в страховых организациях позволяет контролировать деятельность с позиций правовой и экономической целесообразности, выражением которой выступает налоговое планирование. Последнее позволяет с помощью допустимых законодательством возможностей оптимизировать налогооблагаемую базу страховщика и эффективно использовать ресурсы, имеющиеся в его распоряжении.
Налоговое планирование много лет успешно применяется в зарубежных странах, поэтому финансовым возможностям традиционных и новых форм страхового бизнеса за рубежом уделено внимание в этой книге. Так, с целью удешевления стоимости страхового продукта в конкурентной борьбе зарубежные страховщики широко используют преимущества размещения финансовых ресурсов в оффшорных зонах, а также применяют эффективные организационно-правовые формы страховых организаций.
Как известно, страховая организация может иметь доходы в основном от страховых операций и от инвестиционной деятельности. Доходы от страховой деятельности формируются на основе страховых платежей. Страховые платежи представляют собой цену продажи страхового продукта, определяемую по специально рассчитанному тарифу. Страховой тариф складывается из нетто-ставки и брутто-ставки. Если нетто-ставка вычисляется исходя из вероятности наступления страхового случая, то брутто-ставка включает расходы на ведение дела, аквизиционные расходы и прибыль страховой компании.
Страховые платежи - первичный доход страховой организации и основа дальнейшего кругооборота средств, источник финансирования инвестиционной деятельности. Инвестиционная деятельность базируется на вероятностном характере кругооборота средств в процессе страховой деятельности, ибо от момента поступления платежей страхователей на счет страховщика до их выплаты в качестве страхового возмещения проходит определенное время.
Если предположить, что наступление страховых событий в течение года подчиняется нормальному закону распределения вероятностей, то можно рассчитать величину резервных и запасных фондов таким образом, чтобы наибольшее количество средств находилось в обороте. На сегодняшний момент в России наиболее успешную политику в инвестиционной деятельности ведут финансовые объединения, куда входят разнообразные производственные структуры, страховые организации, пенсионные и инвестиционные фонды и т.п., которые образуют пул, или холдинг.
Участие страховщика в инвестиционной деятельности оказывает большое влияние как на источник и объем страховых резервов, так и на их состав.
Во-первых, успешная инвестиционная деятельность позволяет страховой организации использовать часть дохода от нее для покрытия отрицательного финансового результата от страховых операций, который может быть следствием как повышенной убыточности данного года, так и высочайшей конкуренции на страховом рынке. В зарубежной практике доходы от инвестиционной деятельности могут участвовать также в покрытии чрезвычайных убытков и наращивании объема страховых резервов.
Во-вторых, участие в инвестиционной деятельности дает страховщику возможность передавать часть прибыли страхователю. Как правило, обязательства такого рода предусматриваются при заключении договора. С целью накопления средств для выплаты страхователям формируются специальные резервы.
В-третьих, инвестиционный доход служит для страховщика источником прироста собственного капитала, который в чрезвычайных обстоятельствах может использоваться для покрытия страховых обязательств, являясь для страховой организации своеобразным фондом самострахования.
В процессе изложения мы уделили достаточно внимания слиянию страховых и банковских услуг.
Следует отметить, что линия поведения страховщиков соответствует экономическому этапу развития страны. Поэтому стратегии страховщика в условиях развивающейся экономики и развитого рынка существенно различаются по характеру мер государственного регулирования: «жесткого» для развивающихся страховых рынков и «либерального» - для развитых. Нами дана оценка роли и значения финансового управления в страховых организациях в условиях «жесткого» государственного регулирования, что соответствует современному состоянию российского страхового рынка. -
Остается надеяться на усиление внимания государства к страховой сфере и предоставление ей мер поддержки - государственных инвестиций и принятия льготного налогового законодательства.
Безусловно, в сочетании с грамотным управлением финансовыми ресурсами страховых организаций поддержка государства, как нам представляется, приведет к новому этапу развития страхового рынка России.
Список использованной литературы
1. Юрченко Л.А. Финансовый менеджмент страховщика. – М.: Юнити, 2001.
2. Гвозденко А.А. Основы страхования. – М.: Финансы и статистика, 2000.
3. Страховой портфель / Под ред. В.В. Аленичева. — М.: Сомитек, 1998.
4. Журавлев Ю.М. Словарь-справочник терминов по страхованию и перестрахованию. — М.: Анкил, 1999.
5. Кагаловская Э.Т. Страхование жизни. — М.: Сов.Ит.Ас., 1994.
6. Орланж-Малицкая Л.А. Платежеспособность страховой организации. — М.: Анкил, 2000.
7. Хэмптон Д. Финансовое управление в страховых компаниях. Перевод с англ. — М.: Анкил. 1995.
8. Ефимов С.Л. Энциклопедический словарь. Экономика и страхование. М.: Церих-ПЭЛ, 1998.
9. Журавлев М Ю. Методы проведения перестраховочных операций. Виды перестраховочных договоров. — М., 1997.
10. Шахов В.В. Введение в страхование: экономический аспект. — М.: Финансы и статистика, 1999.
